לרכוש דירה או לשכור?

נדל"ן ופיננסים אישיים

פעמים רבות נזדמן לי לשמוע מפי זוגות צעירים וגם מהוריהם את הטענה הבאה: כאשר אתה שוכר דירה – לא נשאר לך בסופו של דבר מהכסף כלום, ואילו כאשר אתה רוכש דירה באמצעות משכנתא, יש לך בסופו של דבר דירה. זוהי כמובן טענה שגויה לחלוטין. במסגרת פרק זה נסביר לכם מדוע. אך כבר בשלב זה נקדים ונאמר שההחלטה אם לרכוש או לשכור דירה, מושפעת הן משיקולים כלכליים והן משיקולים אישיים. עיקר הפרק ייסוב על הבנה וניתוח של השיקולים הכלכליים. לאחר מכן נסקור בקצרה את מערכת השיקולים האישיים שאין להתעלם מהם.

כדאיות כלכלית

לצורך ההסבר נעזר בסיפור הבא: שני חברים אברהם ובנימין שגרים בשלב זה אצל ההורים, מעוניינים לעבור לגור בדירה משלהם. אברהם מעוניין לרכוש דירה ובנימין לשכור. באותה עת מוצעות 2 דירות זהות ברח' ביאליק 20 קומה ב'. לחישוב מדויק של ההחזר החודשי, השתמשו במחשבון משכנתא חינם.

האחת למכירה תמורת $150,000 והשנייה להשכרה תמורת 500 $ לחודש.

שני החברים עובדים באותה חברת מחשבים. כל אחד מהם משתכר 2500 $ נטו לחודש (30$k לשנה) וצבר כבר חסכון של 100,000 $ (חלקו מירושה). החיסכון מושקע בתכנית חסכון שמניבה 5% ריבית לשנה. לחסכון זה נקרא: החיסכון המקורי. נבחן בהמשך מי מהחברים יהיה עשיר יותר בעוד 12 שנה, בכל אחד מ-3 תרחישים שנציג. בכל אחד מהתרחישים אברהם לוקח משכנתא לתקופה של 12 שנה בריבית של 5%, הנפרעת ב-12 תשלומים שווים בסוף כל שנה.

התרחישים שונים זה מזה בעיקר בסכום המשכנתא שאברהם לוקח:

• בתרחיש 1 — אברהם לוקח משכנתא בסכום של $150K וכל החיסכון המקורי נשאר בבנק.
• בתרחיש 2 — אברהם לוקח משכנתא בסכום של $100K ומשלים 50$k מהחיסכון המקורי.
• בתרחיש 3 — אברהם לוקח משכנתא בסכום של $50K ומשלים 100$k מהחיסכון המקורי.