פופולרי:AAPL MSFT GOOGL AMZN NVDA META TSLA JPM

סקירת מניה · NYSEHRL

Hormel Foods Corp

הסקירה עודכנה: 22/07/2026 · המידע לצרכי לימוד בלבד, לא ייעוץ השקעות · הסקירה נכתבה בעזרת בינה מלאכותית

מחיר נוכחי$25.11נכון לסגירת המסחר האחרונה

שינוי יומי-0.67%לעומת יום המסחר הקודם

מחיר יעד ממוצע$27.49ממוצע תחזיות האנליסטים

מספר אנליסטים15עוקבים אחרי המניה

החזק

6.6/10

ציון כללי

הנתונים של Hormel Foods Corp (HRL) מראים ירידה חדה של 41% ברווח הנקי ב-2025, לצד פער של 9.5% מול יעד-האנליסטים והמלצת החזק מ-15 אנליסטים.

כמה לסמוך על הציון?אמון בינוני

אמון גבוה ✓בינוניאמון נמוך

מבוסס על 15 אנליסטים — 40% מהם ממליצים קנייה. ככל שיש יותר אנליסטים ופחות מחלוקת ביניהם, אפשר לסמוך יותר על הציון.

רוצה להבין את זה לעומק? כך קונים מניה בפועל, צעד אחר צעד

במבט אחד

אותות מהירים

הסימנים החשובים לסריקה בשלוש שניות. ההסבר המנומק לכל אחד נמצא בהמשך ("השור מול הדוב").

נקודות אור

דגלים אדומים

! רווחיות נמוכה (4%)

מה החברה עושה ואיך היא מרוויחה

Hormel Foods Corp היא חברת מזון אמריקאית שמייצרת ומוכרת מוצרי בשר ומזון ארוזים. בין המוצרים המוכרים שלה נמצאים בשר משומר, חטיפי חלבון, מוצרי הודו, חמאת בוטנים ומגוון מזון מוכן לצריכה. הלקוחות כוללים רשתות מזון, סופרמרקטים, מסעדות ומוסדות, כך שהמוצרים מגיעים בסופו של דבר גם לצרכן הפרטי בבית וגם למגזר המזון המסחרי.

החברה מרוויחה בעיקר ממכירת מוצרי המזון שלה — הכנסה שחוזרת על עצמה, מכיוון שמזון הוא מוצר שנצרך שוב ושוב. ההכנסה מגיעה ממספר קטגוריות: מזון ארוז, מוצרי בשר טרי, ומגזר המזון הבינלאומי. מכיוון שמדובר במוצרי צריכה שוטפים, מרבית ההכנסה היא חוזרת ולא חד-פעמית, אך היא מושפעת מעלויות חומרי הגלם (כמו מחירי בשר וגרעינים) ומהמחירים שהחברה גובה מהלקוחות.

ניתוח AI בעברית

תובנות

מה שבולט במספרים, מוסבר בגובה-העיניים. כל תובנה מתארת את הנתונים — לא ממליצה לקנות או למכור.

לשים לב-41%ירידה ברווח נקי

ירידה חדה ברווחיות ב-2025

הרווח הנקי של Hormel Foods Corp (HRL) צנח מ-805 מיליון דולר ב-2024 ל-478 מיליון דולר ב-2025, ירידה של 41%. גם הרווח למניה (EPS – Earnings Per Share, הרווח המחולק למספר המניות) ירד מ-1.47$ ל-0.87$ בלבד. מרווח הרווח הנקי (Net Margin) צנח מ-6.8% ל-4.0%.

נתון: רווח נקי ב-2025: 478 מיליון דולר לעומת 805 מיליון דולר ב-2024. EPS ירד מ-1.47$ ל-0.87$. Net Margin ירד מ-6.8% ל-4.0%.

←

מה לעשות: יש לבחון את הדוחות הכספיים המפורטים של החברה כדי להבין את הסיבות לירידה החדה – האם מדובר בעלויות חד-פעמיות, בלחץ תחרותי, או בבעיה מבנית בעסק.

לשים לב0%צמיחה בהכנסות

קיפאון בהכנסות לאורך 3 שנים

ההכנסות של HRL נותרו קפואות על 12 מיליארד דולר בשלוש השנים האחרונות (2023-2025), ללא כל צמיחה. בשוק תחרותי ובסביבה אינפלציונית, היעדר צמיחה בהכנסות מעיד על קשיים בהרחבת נתח שוק או העלאת מחירים.

נתון: הכנסות: 12 מיליארד דולר ב-2023, 12 מיליארד דולר ב-2024, 12 מיליארד דולר ב-2025 – ללא שינוי.

←

מה לעשות: כדאי לעקוב אחר תוכניות החברה להשקת מוצרים חדשים או כניסה לשווקים חדשים שיכולים להניע צמיחה עתידית.

חיובי6.6פער מול היעד

פער מתון מול יעד האנליסטים

המחיר הנוכחי של 25.11$ נמוך ב-9.5% ממחיר היעד הממוצע של האנליסטים (27.49$). ציון האנליסטים עומד על 6.6 מתוך 10, עם תווית 'החזק'. רוב האנליסטים (6 מתוך 15) ממליצים על קנייה או החזקה חזקה, ללא המלצות מכירה.

נתון: מחיר נוכחי: 25.11$. יעד אנליסטים: 27.49$ (פער של 9.5%). ציון: 6.6/10. התפלגות: 1 קנייה חזקה, 5 קנייה, 9 החזקה, 0 מכירה.

לשים לב5.9%מרווח תפעולי

שחיקה במרווחי הרווח התפעולי

מרווח הרווח התפעולי (Operating Margin) של HRL ירד מ-9.0% ב-2024 ל-5.9% ב-2025, ירידה של כ-35%. גם הרווח התפעולי עצמו צנח מכ-1 מיליארד דולר ל-719 מיליון דולר. זה מצביע על לחץ בעלויות או ירידה ביעילות התפעולית.

נתון: Operating Margin ב-2024: 9.0%, ב-2025: 5.9%. רווח תפעולי ירד מכ-1 מיליארד דולר ל-719 מיליון דולר.

←

מה לעשות: חשוב לבדוק האם החברה נוקטת צעדים לשיפור היעילות התפעולית או להתמודדות עם עליית עלויות.

שני הצדדים · הגרסה המנומקת

השור מול הדוב

שני הסיפורים שמספרים על המניה — בלי לקבוע מי צודק. ("שור" = מי שמאמין שתעלה, "דוב" = מי שחושש שתרד.)

↑ הטיעון לקנייה

צמיחה בהכנסות ההכנסות עלו ב-1.6% ל-12.1 מיליארד דולר לעומת 11.92 מיליארד דולר בשנה הקודמת.
פער מול יעד-האנליסטים הנתונים מראים פער של 9.5% בין המחיר הנוכחי ($25.11) ליעד-האנליסטים הממוצע ($27.49).
קונצנזוס יציב ללא המלצות מכירה מתוך 15 אנליסטים, אף אחד לא דירג Sell או Strong Sell, בעוד 6 דירגו Buy או Strong Buy.

↓ הטיעון נגד

ירידה חדה ברווח הנקי הרווח הנקי ירד ב-40.6% ל-478.2 מיליון דולר לעומת 805 מיליון דולר בשנה הקודמת.
ירידה ברווח למניה הרווח למניה (EPS – חלק הרווח המיוחס לכל מניה) ירד ב-40.8% מ-1.47 ל-0.87 דולר.
שחיקה ברווח התפעולי הרווח התפעולי ירד ב-32.7% ל-718.6 מיליון דולר לעומת 1.07 מיליארד דולר בשנה הקודמת.
המלצה שמרנית מהאנליסטים הדירוג הרווח הוא 'החזק' (Hold), כאשר 9 מתוך 15 אנליסטים בחרו בו.

הנתונים המלאים

הדאטה שמאחורי הפרשנות

כל המספרים הגולמיים שעליהם נשענת הסקירה — גרף, דעת אנליסטים ונתונים פיננסיים.

דעת המומחים

מה חושבים האנליסטים?

15 אנליסטים שעוקבים אחרי המניה — לאן הם חושבים שהמחיר הולך, ומה הם ממליצים.

ההמלצות עודכנו לאחרונה ב-07/2026

קונצנזוס$27.49

גבוה$31.50

חציון$27.54

נמוך$25.25

קנייה חזקה1

קנייה5

החזקה9

מכירה0

מכירה חזקה0

המספרים

נתונים פיננסיים

נתונים פיננסיים (3 שנים) הנתונים במיליוני $

מדד	FY2023	FY2024	FY2025
הכנסות	$12,110.0	$11,920.8	$12,106.2
רווח נקי	$793.6	$805.0	$478.2
רווח גולמי	$1,999.8	$2,022.1	$1,891.8
רווח תפעולי	$1,072.0	$1,067.9	$718.6
רווח למניה (EPS)	$1.45	$1.47	$0.87
שיעור רווח גולמי	+16.50%	+17.00%	+15.60%
שיעור רווח תפעולי	+8.90%	+9.00%	+5.90%
שיעור רווח נקי	+6.60%	+6.80%	+4.00%

הדוח שכבר פורסם

מה הראה הדוח האחרון

הדוח האחרון של Hormel Foods Corp מראה כי ההכנסות (סך המכירות) עלו במעט, בכ-1.6%, לכ-12.1 מיליארד דולר לעומת כ-11.9 מיליארד דולר בשנה הקודמת.

לעומת זאת, הנתונים מראים ירידה חדה ברווחיות: הרווח הנקי (הרווח שנשאר אחרי כל ההוצאות) ירד בכ-40.6% לכ-478 מיליון דולר, לעומת כ-805 מיליון דולר בשנה הקודמת, והרווח למניה (EPS — חלק הרווח המיוחס לכל מניה) ירד באופן דומה מ-1.47 דולר ל-0.87 דולר.

גם הרווח התפעולי (הרווח מהפעילות העסקית עצמה) ירד בכ-32.7% לכ-719 מיליון דולר לעומת כ-1.07 מיליארד דולר בשנה הקודמת, כלומר הדוח מראה גידול קל במכירות לצד ירידה משמעותית ברווחים.

סיכום עובדתי ורטרוספקטיבי של הדוח שכבר פורסם.

סיכום

Hormel Foods Corp (HRL) היא חברת ייצור מזון גדולה בארה"ב, המתמחה בבשר מעובד, עופות וקונסרבות. החברה פועלת בשוק תחרותי עם מוצרים ידועים בחנויות קמעונאיות בכל הארץ.

בשנת 2025 חלה ירידה חדה ברווחיות: הרווח הנקי (הרווח הסופי) צנח מ-805 מיליון דולר ל-478 מיליון דולר — ירידה של 41%. הרווח למניה (EPS) ירד מ-1.47 דולר ל-0.87 דולר בלבד. מרווח הרווח הנקי (אחוז הרווח מכל דולר מכירות) ירד מ-6.8% ל-4.0%. ההכנסות עלו רק 1.6% בהשוואה לשנה הקודמת.

15 אנליסטים (מומחים בניתוח מניות) נותנים לחברה דירוג חדש — הערכה בינונית-חיובית. מחיר היעד הממוצע הוא 27.49 דולר, המצביע על עלייה פוטנציאלית של 9.5% מהמחיר הנוכחי של 25.11 דולר.

הסיכון העיקרי הוא ההתדרדרות החדה ברווחיות, שעשויה להיות קשורה לעלויות ייצור גבוהות

המידע באתר זה הינו לצרכי לימוד בלבד ואינו מהווה ייעוץ השקעות, המלצה או הצעה לרכישה או מכירה של ניירות ערך. ביצועי עבר אינם מעידים על ביצועי עתיד. כל החלטת השקעה היא באחריות הקורא בלבד.

הסקירה נוצרה בעזרת בינה מלאכותית על בסיס נתוני שוק מ-Finnhub, ועלולה לכלול אי-דיוקים. אינה תחליף לבדיקה עצמאית.

לא מצאנו תוצאות