תשואת מסלולים אקטיביים בגמל להשקעה – 5 שנים

מסלולי הניהול האקטיבי בקופות גמל להשקעה הניבו חציון של 24.8% בחמש שנים, בעוד שחציון כלל הקופות עומד על 34.5%. הפיזור בין המסלולים עצום – מ-5.5% בתחתית ועד 93.5% בפסגה.

מה מסתתר מאחורי החציון

מדובר ב-39 מסלולים אקטיביים בקופות גמל להשקעה, שמנהלים יחד 36.1 מיליארד שקל. החציון עומד על 24.8% אבל הממוצע הפשוט הוא 35.2% והממוצע המשוקלל לפי נכסים הוא 71.6% – כלומר המסלולים הגדולים יותר הניבו תשואות גבוהות יותר.

העשירון התחתון (p10) הניב 15.1% בלבד, בעוד העשירון העליון (p90) עבר את 80.6%. הפער הזה מסביר למה חציון אחד לא באמת מספר את כל הסיפור.

מי בראש הרשימה

בפסגה נמצא מסלול הראל גמל להשקעה מניות עם 93.5%, אחריו אינפיניטי גמל להשקעה מניות עם 91.8%, ובמקום השלישי אנליסט מסלולית קופת גמל להשקעה מניות עם 81.3%.

המשותף לשלושת המסלולים המובילים הוא ההתמחות המנייתית – מה שמסביר גם את התשואה הגבוהה וגם את הפיזור הרחב בתוך הקטגוריה.

שאלות ותשובות

המידע בעמוד זה הוא מידע כללי המבוסס על נתונים ציבוריים, ואינו ייעוץ פנסיוני, ייעוץ השקעות או תחליף לייעוץ אישי.