פופולרי:AAPL MSFT GOOGL AMZN NVDA META TSLA JPM

סקירת מניה · NYSEBRO

Brown & Brown Inc

הסקירה עודכנה: 22/07/2026 · המידע לצרכי לימוד בלבד, לא ייעוץ השקעות · הסקירה נכתבה בעזרת בינה מלאכותית

מחיר נוכחי$66.64נכון לסגירת המסחר האחרונה

שינוי יומי-3.34%לעומת יום המסחר הקודם

מחיר יעד ממוצע$69.91ממוצע תחזיות האנליסטים

מספר אנליסטים26עוקבים אחרי המניה

החזק

6.4/10

ציון כללי

הנתונים של Brown & Brown Inc מראים צמיחה בהכנסות מ-5 ל-6 מיליארד דולר, אך רווח למניה ירד מ-3.46 ל-3.16 דולר, לצד פער של 4.9% מול יעד-האנליסטים.

כמה לסמוך על הציון?אמון בינוני

אמון גבוה ✓בינוניאמון נמוך

מבוסס על 26 אנליסטים — 31% מהם ממליצים קנייה. ככל שיש יותר אנליסטים ופחות מחלוקת ביניהם, אפשר לסמוך יותר על הציון.

רוצה להבין את זה לעומק? כך קונים מניה בפועל, צעד אחר צעד

במבט אחד

אותות מהירים

הסימנים החשובים לסריקה בשלוש שניות. ההסבר המנומק לכל אחד נמצא בהמשך ("השור מול הדוב").

נקודות אור

✓ הכנסות +39% ב-3 שנים
✓ רווח למניה +4%

דגלים אדומים

! ירידה חדה היום (-3.34%)

מה החברה עושה ואיך היא מרוויחה

Brown & Brown Inc היא חברה בתחום הביטוח (Insurance), אך היא עצמה אינה חברת ביטוח שמוכרת פוליסות משלה. במקום זאת, היא פועלת כמתווכת ביטוח (ברוקר) — כלומר גורם שמחבר בין לקוחות (עסקים ואנשים פרטיים) לבין חברות הביטוח, ומסייע להם למצוא ולרכוש כיסוי ביטוחי המתאים לצרכיהם.

מודל ההכנסה (הדרך שבה נכנס הכסף) של החברה מבוסס בעיקר על עמלות ודמי תיווך שהיא מקבלת עבור כל פוליסת ביטוח שנמכרת דרכה. חלק ניכר מההכנסה הזו הוא חוזר (מתחדש) — משום שפוליסות ביטוח מתחדשות בדרך כלל מדי שנה, מה שיוצר זרם הכנסות שחוזר על עצמו. הנתונים מראים כי הכנסות החברה עמדו על כ-5.9 מיליארד דולר, לעומת כ-4.8 מיליארד דולר בשנה הקודמת — עלייה של 22.8%.

ניתוח AI בעברית

תובנות

מה שבולט במספרים, מוסבר בגובה-העיניים. כל תובנה מתארת את הנתונים — לא ממליצה לקנות או למכור.

לשים לב$3.16רווח למניה 2025

ירידה ברווח למניה למרות צמיחה בהכנסות

רווח למניה (EPS – Earnings Per Share, הרווח הנקי חלקי מספר המניות) ירד מ-$3.46 ב-2024 ל-$3.16 ב-2025, למרות שההכנסות עלו מ-5 מיליארד ל-6 מיליארד דולר. זה מצביע על ירידה ברווחיות או דילול משמעותי במספר המניות.

נתון: רווח למניה ב-2023: $3.05, ב-2024: $3.46 (+13.4%), ב-2025: $3.16 (-8.7%). הכנסות ב-2025: 6 מיליארד דולר לעומת 5 מיליארד ב-2024.

←

מה לעשות: יש לבדוק האם החברה הנפיקה מניות חדשות (דילול) או שחלה ירידה אמיתית ברווחיות התפעולית. כדאי לעקוב אחר דוחות הרבעון הקרובים לבחינת המגמה.

לשים לב17.9%מרווח רווח נקי

שחיקה משמעותית במרווח הרווח הנקי

מרווח הרווח הנקי (Net Margin – אחוז הרווח הנקי מההכנסות) ירד מ-20.7% ב-2024 ל-17.9% ב-2025. זוהי ירידה של כ-2.8 נקודות אחוז, המעידה על עלייה בעלויות או ירידה ביעילות התפעולית של החברה.

נתון: מרווח רווח נקי: 20.5% ב-2023, 20.7% ב-2024, 17.9% ב-2025. הרווח הנקי עלה רק ל-1 מיליארד דולר ב-2025 לעומת 993 מיליון ב-2024, בעוד ההכנסות עלו ב-20%.

←

מה לעשות: חשוב לבחון את הסיבות לשחיקה – האם מדובר בעלויות חד-פעמיות, תחרות מוגברת, או בעיות מבניות. יש לעקוב אחר הסברי ההנהלה בדוחות הכספיים.

לשים לב6.4פער מול היעד

פער מתון בין המחיר הנוכחי ליעד האנליסטים

המחיר הנוכחי של $66.64 נמוך ב-4.7% ממחיר היעד הממוצע של האנליסטים ($69.91). דירוג הקונצנזוס הוא 6.4 מתוך 10, עם רוב האנליסטים (18 מתוך 26) ממליצים על 'החזק' (Hold).

נתון: מחיר נוכחי: $66.64, יעד קונצנזוס: $69.91, יעד חציוני: $71.4. התפלגות המלצות: 2 קנייה חזקה, 6 קנייה, 18 החזק, 0 מכירה.

חיובי+50%צמיחה מצטברת

צמיחה עקבית בהכנסות לאורך 3 שנים

החברה מציגה צמיחה יפה בהכנסות – מ-4 מיליארד דולר ב-2023 ל-6 מיליארד ב-2025, גידול של 50% תוך שנתיים. זו מגמה חיובית המעידה על התרחבות עסקית מוצלחת.

נתון: הכנסות: 4 מיליארד דולר ב-2023, 5 מיליארד ב-2024 (+25%), 6 מיליארד ב-2025 (+20%).

לשים לב-3.34%ירידה יומית

ירידת מחיר יומית חדה

המניה ירדה היום ב-3.34%, ירידה משמעותית ביום מסחר בודד. זה עשוי להצביע על תגובה לחדשות ספציפיות או לתנודתיות שוק כללית.

נתון: המחיר הנוכחי $66.64 משקף ירידה של 3.34% במהלך יום המסחר.

←

מה לעשות: כדאי לבדוק אם פורסמו חדשות או דוחות חדשים על החברה היום, ולהשוות את התנועה למדדים הרחבים.

שני הצדדים · הגרסה המנומקת

השור מול הדוב

שני הסיפורים שמספרים על המניה — בלי לקבוע מי צודק. ("שור" = מי שמאמין שתעלה, "דוב" = מי שחושש שתרד.)

↑ הטיעון לקנייה

צמיחה בהכנסות הנתונים מראים גידול בהכנסות של 22.8% — מ-4.805 מיליארד דולר ל-5.902 מיליארד דולר בין השנים.
עלייה ברווח הנקי הנתונים מראים שהרווח הנקי עלה ב-6.1% — מ-993 מיליון דולר ל-1.054 מיליארד דולר.
פער חיובי מול היעד הנתונים מראים פער של 4.9% בין המחיר הנוכחי ($66.64) ליעד האנליסטים ($69.91).
היעדר המלצות מכירה הנתונים מראים 0 המלצות Sell ו-0 Strong Sell מתוך 26 אנליסטים המכסים את המניה.

↓ הטיעון נגד

ירידה ברווח למניה הנתונים מראים ירידה של 8.7% ברווח למניה (EPS) — מ-3.46 ל-3.16 דולר, בניגוד לעלייה ברווח הנקי הכולל.
רוב האנליסטים בהמתנה הנתונים מראים ש-18 מתוך 26 האנליסטים מדרגים 'החזק' (Hold), והדירוג המצרפי הוא 'החזק'.
פער קטן מול היעד הנתונים מראים פער של 4.9% בלבד מול יעד האנליסטים, נמוך יחסית.
ירידה במחיר היום הנתונים מראים ירידה של 3.34% במחיר המניה במהלך יום המסחר.

הנתונים המלאים

הדאטה שמאחורי הפרשנות

כל המספרים הגולמיים שעליהם נשענת הסקירה — גרף, דעת אנליסטים ונתונים פיננסיים.

דעת המומחים

מה חושבים האנליסטים?

26 אנליסטים שעוקבים אחרי המניה — לאן הם חושבים שהמחיר הולך, ומה הם ממליצים.

ההמלצות עודכנו לאחרונה ב-07/2026

קונצנזוס$69.91

גבוה$94.50

חציון$71.40

נמוך$33.22

קנייה חזקה2

קנייה6

החזקה18

מכירה0

מכירה חזקה0

המספרים

נתונים פיננסיים

נתונים פיננסיים (3 שנים) הנתונים במיליוני $

מדד	FY2023	FY2024	FY2025
הכנסות	$4,257.0	$4,805.0	$5,902.0
רווח נקי	$871.0	$993.0	$1,054.0
רווח למניה (EPS)	$3.05	$3.46	$3.16
שיעור רווח נקי	+20.50%	+20.70%	+17.90%

הדוח שכבר פורסם

מה הראה הדוח האחרון

הנתונים מראים כי חברת Brown & Brown Inc הגדילה את ההכנסות (סך הכסף שנכנס מפעילות העסק) ל-5.9 מיליארד דולר, לעומת 4.8 מיליארד דולר בשנה הקודמת — עלייה של כ-23%.

הרווח הנקי (מה שנשאר לחברה אחרי כל ההוצאות והמסים) עלה בכ-6% והגיע ל-1.05 מיליארד דולר, לעומת כ-993 מיליון דולר בשנה הקודמת.

עם זאת, הנתונים מראים ירידה של כ-9% ברווח למניה (EPS — הרווח שמיוחס לכל מניה בודדת), שירד מ-3.46 דולר ל-3.16 דולר, כך שגם כשהרווח הכולל גדל, החלק לכל מניה קטן — פער העשוי לנבוע מעלייה במספר המניות.

סיכום עובדתי ורטרוספקטיבי של הדוח שכבר פורסם.

סיכום

Brown & Brown Inc (BRO) היא חברת ביטוח וייעוץ פיננסי גדולה בארה"ב. החברה מספקת שירותי ביטוח, ניהול סיכונים וייעוץ לעסקים וגופים ממשלתיים.

בשנת 2025, ההכנסות של BRO עלו משמעותית ב-22.8% לעומת השנה הקודמת, מ-5 מיליארד ל-6 מיליארד דולר. עם זאת, הרווח למניה (EPS) ירד מ-$3.46 ל-$3.16, מה שמצביע על ירידה ברווחיות או על דילול משמעותי במספר המניות בגלל הנפקות או רכישות.

אנליסטים נוטים להיות חיוביים על החברה (דירוג "חזק" עם ממוצע 2.62 מתוך 5), וממוצע מחיר היעד שלהם הוא $69.91, המצביע על עלייה פוטנציאלית של 4.9% מהמחיר הנוכחי של $66.64.

הסיכון העיקרי הוא הפער בין צמיחת ההכנסות לירידת הרווח למניה, שעלול להעיד על לחצים על הרווחיות. המשקיע צריך לבדוק את סיבות הדילול ואת תוכניות ההנהלה לשיפור הרווחיות בעתיד.

המידע באתר זה הינו לצרכי לימוד בלבד ואינו מהווה ייעוץ השקעות, המלצה או הצעה לרכישה או מכירה של ניירות ערך. ביצועי עבר אינם מעידים על ביצועי עתיד. כל החלטת השקעה היא באחריות הקורא בלבד.

הסקירה נוצרה בעזרת בינה מלאכותית על בסיס נתוני שוק מ-Finnhub, ועלולה לכלול אי-דיוקים. אינה תחליף לבדיקה עצמאית.

לא מצאנו תוצאות