התחילו להקליד — תוצאות יופיעו תוך כדי. או נסו נושא מבוקש:
בדקו את האיות, או נסו מילה כללית יותר.
אולי התכוונתם לאחד מאלה:
הסגירה הקודמת של Organon & Co הייתה 13.74 דולר. מאז נרשמה עלייה של 0.01 דולר, 0.07%, והמניה נסחרת ב-13.75 דולר. היום נסחרה המניה בטווח שבין 13.73 ל-13.76 דולר.
מבוסס על 13 אנליסטים — 0% מהם ממליצים קנייה. ככל שיש יותר אנליסטים ופחות מחלוקת ביניהם, אפשר לסמוך יותר על הציון.
רוצה להבין את זה לעומק? כך קונים מניה בפועל, צעד אחר צעד
הסימנים החשובים לסריקה בשלוש שניות. ההסבר המנומק לכל אחד נמצא בהמשך ("השור מול הדוב").
Organon & Co היא חברת תרופות שהתפצלה מחברת מרק (Merck) הגדולה. החברה מתמקדת בתחומי בריאות האישה, בתרופות מוכרות שכבר אינן מוגנות בפטנט (תרופות ותיקות שכל יצרן יכול לייצר), וכן בתחום הביו-סימילרים (גרסאות דומות לתרופות ביולוגיות יקרות). בפועל היא מוכרת מוצרי בריאות ותרופות מרשם לבתי חולים, רשתות תרופות ומפיצים ברחבי העולם.
מקור ההכנסה העיקרי הוא מכירת התרופות והמוצרים שלה למערכות הבריאות. חלק ניכר מההכנסה נחשב חוזר, מכיוון שמדובר בתרופות שמטופלים נזקקים להן באופן שוטף, אך ההכנסה יכולה להשתנות בהתאם לתחרות ולירידה במחירי תרופות ותיקות. הנתונים מראים כי ההכנסות השנתיות עמדו על כ-6.2 מיליארד דולר, ירידה של 2.9% לעומת כ-6.4 מיליארד דולר בשנה הקודמת.
מבחינת סדר גודל, שווי השוק של החברה (הערך הכולל של כל המניות) הוא כ-4 מיליארד דולר. הנתונים מראים כי הרווח הנקי ירד באופן חד לכ-187 מיליון דולר לעומת כ-864 מיליון דולר בשנה הקודמת, ירידה של 78.4%, וכך גם הרווח למניה (EPS) שירד ל-0.72 דולר לעומת 3.33 דולר. הנתונים משקפים פער מול היעד של השנה הקודמת הן בשורת ההכנסות והן בשורת הרווח.
מה שבולט במספרים, מוסבר בגובה-העיניים. כל תובנה מתארת את הנתונים — לא ממליצה לקנות או למכור.
הרווח הנקי של Organon & Co (OGN) צנח מ-864 מיליון דולר ב-2024 ל-187 מיליון דולר ב-2025 — ירידה של 78%. מרווח הרווח הנקי (Net Margin) התמוטט מ-13.5% ל-3.0% בלבד.
נתון: רווח נקי FY2024: $864M → FY2025: $187M. Net Margin: 13.5% → 3.0%.
מה זה אומר עליך: קריסה כזו ברווחיות בדרך-כלל נובעת מעלויות חד-פעמיות, הוצאות משפטיות, או לחצי תמחור בתעשיית התרופות. שיפור יחייב צמצום הוצאות או התאוששות במחירי המוצרים.
13 אנליסטים מעניקים ל-Organon & Co (OGN) ציון ממוצע של 4.3 מתוך 10 (תווית: מכירה). 5 אנליסטים ממליצים Sell ועוד אחד Strong Sell, מול 7 Hold בלבד. יעד המחיר הממוצע הוא 11.02 דולר — כ-19% מתחת למחיר הנוכחי של 13.63 דולר.
נתון: מחיר נוכחי: $13.63. יעד אנליסטים: $11.02 (פער של -19%). התפלגות: 0 Buy, 7 Hold, 6 Sell/Strong Sell.
מה זה אומר עליך: פער שלילי כזה בין המחיר הנוכחי ליעד האנליסטים נובע בדרך-כלל מחששות לגבי צמיחה עתידית או רווחיות. שינוי בהמלצות יחייב תוצאות כספיות משופרות או הנפקת תחזיות אופטימיות יותר מהחברה.
מרווח הרווח הגולמי (Gross Margin) של Organon & Co (OGN) ירד בהדרגה מ-59.8% ב-2023 ל-58.0% ב-2024 ולבסוף ל-53.3% ב-2025 — ירידה מצטברת של 6.5 נקודות אחוז.
נתון: Gross Margin: FY2023: 59.8% → FY2024: 58.0% → FY2025: 53.3%.
מה זה אומר עליך: שחיקה במרווח הגולמי בתעשיית התרופות נובעת בדרך-כלל מתחרות גנרית, פקיעת פטנטים, או לחצי רגולציה על מחירים. שיפור יחייב השקת מוצרים חדשים בעלי מרווח גבוה יותר או הפחתת עלויות ייצור.
ההכנסות של Organon & Co (OGN) נותרו יציבות ב-6 מיליארד דולר לאורך שלוש השנים האחרונות (2023-2025), מה שמעיד על ביקוש קבוע למוצרי החברה למרות הקשיים ברווחיות.
נתון: הכנסות: FY2023: $6B, FY2024: $6B, FY2025: $6B (יציבות מלאה).
מה זה אומר עליך: יציבות בהכנסות תוך קריסה ברווחיות מצביעה על בעיה במבנה העלויות או בתמהיל המוצרים. שיפור ברווחיות יחייב ייעול תפעולי או מעבר למוצרים בעלי מרווח גבוה יותר, ללא תלות בצמיחת ההכנסות.
שני הסיפורים שמספרים על המניה — בלי לקבוע מי צודק. ("שור" = מי שמאמין שתעלה, "דוב" = מי שחושש שתרד.)
כל המספרים הגולמיים שעליהם נשענת הסקירה — גרף, דעת אנליסטים ונתונים פיננסיים.
13 אנליסטים שעוקבים אחרי המניה — לאן הם חושבים שהמחיר הולך, ומה הם ממליצים.
ההמלצות עודכנו לאחרונה ב-08/2026
הדוח האחרון של Organon & Co מראה כי ההכנסות ירדו בכ-3% והסתכמו בכ-6.2 מיליארד דולר, לעומת כ-6.4 מיליארד דולר בשנה הקודמת.
הרווח הנקי (הרווח שנשאר לחברה אחרי כל ההוצאות והמיסים) ירד בחדות בכ-78% ועמד על כ-187 מיליון דולר, לעומת כ-864 מיליון דולר בשנה הקודמת.
בהתאם, הרווח למניה (EPS — חלק הרווח שמיוחס לכל מניה) ירד בכ-78% מכ-3.33 דולר לכ-0.72 דולר. הנתונים מראים ירידה קלה בהכנסות לצד ירידה חדה מאוד ברווחיות.
סיכום עובדתי ורטרוספקטיבי של הדוח שכבר פורסם.
Organon & Co (OGN) היא חברת תרופות גדולה המתמחה בתרופות נשים וטיפולים כלליים. החברה נסחרת כעת ב-13.63 דולר למניה, עם עלייה זעירה של 0.07% היום.
הנתונים מראים ש-2025 הייתה שנה קשה מאוד לחברה. הרווח הנקי צנח בחדות מ-864 מיליון דולר ב-2024 ל-187 מיליון דולר ב-2025 — ירידה של 78%. מרווח הרווח הנקי (אחוז הרווח מכל דולר מכירות) התמוטט מ-13.5% ל-3.0% בלבד. בנוסף, ההכנסות הכוללות ירדו ב-2.9% בשנה.
אנליסטים מעריכים את המניה בממוצע כ"מכירה" (3.54 מתוך 5), וההערכה הממוצעת של מחיר היעד עומדת על 11.02 דולר — פער של 19.1% מהמחיר הנוכחי.
הנתונים מצביעים על לחץ משמעותי על רווחיות החברה וביצועיה התפעוליים. השילוב של ירידה בהכנסות וקריסה בשולי הרווח מעלה שאלות לגבי יציבות הביצועים בעתיד הקרוב.
המידע באתר זה הינו לצרכי לימוד בלבד ואינו מהווה ייעוץ השקעות, המלצה או הצעה לרכישה או מכירה של ניירות ערך. ביצועי עבר אינם מעידים על ביצועי עתיד. כל החלטת השקעה היא באחריות הקורא בלבד.
הסקירה נוצרה בעזרת בינה מלאכותית על בסיס נתוני שוק מ-Finnhub, ועלולה לכלול אי-דיוקים. אינה תחליף לבדיקה עצמאית.
