ציון כללי
הנתונים מראים כי מניית ADT נסחרת ב-7.38$, עם פער של 14% מול יעד הקונצנזוס (ממוצע תחזיות האנליסטים) של 8.44$ מצד 10 אנליסטים הממליצים על קנייה.
מבוסס על 10 אנליסטים — 60% מהם ממליצים קנייה. ככל שיש יותר אנליסטים ופחות מחלוקת ביניהם, אפשר לסמוך יותר על הציון.
רוצה להבין את זה לעומק? כך קונים מניה בפועל, צעד אחר צעד
אותות מהירים
הסימנים החשובים לסריקה בשלוש שניות. ההסבר המנומק לכל אחד נמצא בהמשך ("השור מול הדוב").
נקודות אור
- ✓ מרווח גולמי 55%
- ✓ 60% מהאנליסטים בעד
דגלים אדומים
מה החברה עושה ואיך היא מרוויחה
חברת ADT מספקת מערכות אבטחה לבתים ולעסקים בארצות הברית. המוצרים כוללים אזעקות, מצלמות, גלאי עשן וחיישנים המחוברים למרכז ניטור (חדר בקרה שמקבל התראות ומגיב עליהן). כשמתרחש אירוע חריג בבית הלקוח, המערכת שולחת התראה, ולעיתים גם מזעיקה שירותי חירום.
מקור ההכנסה המרכזי של החברה הוא תשלום חודשי קבוע מהלקוחות עבור שירות הניטור והתחזוקה — כלומר הכנסה חוזרת (תשלום שחוזר מדי חודש ולא חד-פעמי). בנוסף, החברה מרוויחה מהתקנה ראשונית של הציוד וממכירת חומרה, שהם לרוב תשלומים חד-פעמיים. המודל הזה נשען על שמירת לקוחות לאורך זמן, כך שרוב הכסף מגיע מהמנויים הקיימים.
הנתונים מראים כי ההכנסה השנתית של ADT עומדת על כ-5.13 מיליארד דולר, לעומת כ-4.9 מיליארד דולר בשנה הקודמת (עלייה של 4.7%). הרווח הנקי הגיע לכ-596 מיליון דולר, לעומת כ-501 מיליון דולר קודם לכן (שינוי של 18.9%). שווי-השוק של החברה (הערך הכולל של כל המניות) עומד על כ-5 מיליארד דולר, נתון הנמצא בפער מול היעד ביחס להיקף ההכנסה השנתית.
תובנות
מה שבולט במספרים, מוסבר בגובה-העיניים. כל תובנה מתארת את הנתונים — לא ממליצה לקנות או למכור.
פער של 14% בין המחיר הנוכחי ליעד האנליסטים
המחיר הנוכחי של ADT Inc עומד על $7.38, בעוד שיעד הקונצנזוס של 10 אנליסטים עומד על $8.44 – פער של כ-14% כלפי מעלה
נתון: מחיר נוכחי $7.38 מול יעד קונצנזוס $8.44. היעד הגבוה ביותר מגיע ל-$9.45 (פער של 28% מהמחיר), והנמוך ל-$7.07
מה זה אומר עליך: פער כזה נובע מהערכת האנליסטים שהמניה נסחרת מתחת לערכה ההוגן, לרוב בגלל השוואה לחברות דומות במגזר אבטחת הבתים או צפי לשיפור בפעילות. הפער צפוי להצטמצם אם ירד יעד האנליסטים או אם המחיר יעלה בפועל
שיפור עקבי ברווחיות לאורך 3 שנים
ADT Inc מציגה מגמת שיפור ברווחיות: מרווח הרווח הנקי עלה מ-10.0% ב-2023 ל-11.6% ב-2025, והרווח הנקי עצמו זינק מ-$463 מיליון ל-$596 מיליון
נתון: מרווח רווח נקי: 10.0% (2023) → 10.2% (2024) → 11.6% (2025). רווח נקי: $463M → $501M → $596M על הכנסות יציבות של כ-$5B
מה זה אומר עליך: מגמה זו משקפת בדרך-כלל שיפור ביעילות התפעולית של החברה, חיסכון בעלויות, או מינוף טוב יותר של ההכנסות הקיימות – כל זאת תוך שמירה על הכנסות יציבות של כ-$5 מיליארד. המגמה תימשך אם החברה תמשיך לשפר בקרת עלויות בלי לפגוע בצמיחת הכנסות
דירוג אנליסטים חיובי עם רוב קוראים לקנייה
10 אנליסטים מכסים את ADT Inc עם ציון ממוצע של 7.1 מתוך 10, כאשר 6 מתוכם ממליצים על 'קנייה חזקה' או 'קנייה', 3 על 'החזקה', ורק אחד על 'מכירה'
נתון: ציון 7.1/10 מבוסס על 10 אנליסטים: 2 קנייה חזקה, 4 קנייה, 3 החזקה, 1 מכירה, 0 מכירה חזקה
מה זה אומר עליך: ציון זה משקף הערכה חיובית למדי של הקהילה הפיננסית לגבי מצבה העסקי של ADT, תוך הכרה בסיכונים מסוימים שמשתקפים בדעות המעורבות. הציון ישתנה אם יחולו שינויים בתנאי השוק, התחרות בענף אבטחת הבתים, או תוצאות רבעוניות שיסטו מהציפיות
הכנסות יציבות ללא צמיחה משמעותית
ההכנסות של ADT Inc נותרו יציבות ברמה של כ-$5 מיליארד בשלוש השנים האחרונות ללא צמיחה משמעותית, מה שמעיד על מודל עסקי בוגר ויציב
נתון: הכנסות: $5.18B (2023), $5.16B (2024), $5.15B (2025) – יציבות ללא שינוי מהותי
מה זה אומר עליך: יציבות זו אופיינית לענף אבטחת הבתים עם בסיס לקוחות מנויים חוזרים, אך מעידה על אתגרים בהרחבת נתח השוק או העלאת מחירים. צמיחה תדרוש ככל הנראה הרחבה לשווקים חדשים, רכישות, או הוספת שירותים משלימים למנויים קיימים
השור מול הדוב
שני הסיפורים שמספרים על המניה — בלי לקבוע מי צודק. ("שור" = מי שמאמין שתעלה, "דוב" = מי שחושש שתרד.)
- צמיחה ברווח הנקי הרווח הנקי עלה ל-596 מיליון דולר לעומת 501 מיליון דולר בשנה הקודמת, שינוי של 18.9%.
- עלייה בהכנסות ההכנסות הגיעו ל-5.13 מיליארד דולר לעומת 4.9 מיליארד דולר בשנה הקודמת, שינוי של 4.7%.
- פער מול יעד-האנליסטים יעד-האנליסטים הממוצע עומד על 8.44 דולר, פער של 14.4% מעל המחיר הנוכחי של 7.38 דולר.
- רוב המלצות חיוביות מבין 10 אנליסטים, 6 מדורגים כ-Buy (קנייה) או Strong Buy (קנייה חזקה) לעומת המלצת Sell (מכירה) אחת.
- קצב צמיחת הכנסות מתון ההכנסות צמחו ב-4.7% בלבד, קצב נמוך יחסית לעומת הקפיצה של 18.9% ברווח הנקי.
- המלצות מעורבות 3 אנליסטים מדרגים Hold (החזק) ואחד Sell (מכירה), נתון המשקף חוסר הסכמה על הכיוון.
- מחיר קרוב ליעד הפער מול יעד-האנליסטים עומד על 14.4% בלבד, כלומר המחיר הנוכחי אינו רחוק מהערכת האנליסטים.
- תלות ביעילות תפעולית הרווח התפעולי עלה ב-8.3%, קצב איטי מגידול הרווח הנקי, מה שעשוי להצביע על השפעת גורמים חד-פעמיים על השורה התחתונה.
הדאטה שמאחורי הפרשנות
כל המספרים הגולמיים שעליהם נשענת הסקירה — גרף, דעת אנליסטים ונתונים פיננסיים.
מה חושבים האנליסטים?
10 אנליסטים שעוקבים אחרי המניה — לאן הם חושבים שהמחיר הולך, ומה הם ממליצים.
ההמלצות עודכנו לאחרונה ב-08/2026
נתונים פיננסיים
מה הראה הדוח האחרון
הדוח האחרון של חברת ADT Inc מראה כי ההכנסות (סך הכסף שנכנס ממכירות) עלו לכ-5.1 מיליארד דולר, לעומת כ-4.9 מיליארד דולר בשנה הקודמת — עלייה של כ-4.7%.
הרווח הנקי (הכסף שנשאר אחרי כל ההוצאות והמסים) הסתכם בכ-596 מיליון דולר, לעומת כ-501 מיליון דולר בשנה הקודמת — שינוי של כ-18.9%. הרווח התפעולי (הרווח מהפעילות העסקית עצמה) עלה לכ-1.3 מיליארד דולר, שינוי של כ-8.3%.
הנתונים מראים כי הרווח הנקי גדל בקצב מהיר יותר מההכנסות, כלומר החברה שמרה חלק גדול יותר מכל דולר שנכנס.
הנתונים של חברת ADT Inc מראים כי ברבעון 2 · 2026 ההכנסות עמדו על כ-1.31 מיליארד דולר, לעומת כ-1.29 מיליארד דולר ברבעון המקביל אשתקד — עלייה של 2.0%. הרווח הנקי (הרווח לאחר הוצאות ומסים) הסתכם בכ-153.9 מיליון דולר, לעומת כ-165.2 מיליון דולר ברבעון 2 · 2025 — ירידה של 6.9%.
הדוח האחרון של ADT Inc פורסם ב-30/07/2026.
סיכום עובדתי ורטרוספקטיבי של הדוח שכבר פורסם.
סיכום
ADT Inc היא חברת ביטחון אמריקאית המתמחה בשירותי מעקב וכיבוי אש. החברה משרתת מיליוני לקוחות בבתים ובעסקים, ומייצרת הכנסות בעיקר מחוזקות חודשיות עבור שירותי המעקב והאזעקה שלה.
המחיר הנוכחי של ADT Inc עומד על $7.38. ההכנסות של החברה גדלו בשיעור של 4.7% בשנה הפיסקלית האחרונה. המניה הראתה יציבות יחסית ביום ההסחר האחרון עם שינוי של 0.1357% בלבד.
עשרה אנליסטים עוקבים אחר החברה ונותנים לה דירוג קונצנזוס של קנייה (2.3 מתוך 5). יעד המחיר הממוצע שלהם עומד על $8.44, שמעל המחיר הנוכחי בפער של כ-14%.
הנתונים מראים פער בין תמחור שוק לבין הערכת האנליסטים, אך עלוי ההכנסות המינימלי מצביע על קצב גדילה איטי. שירותי מדורגים (subscription-based) בתחום הביטחון מציעים מודל עסקי יציב, אך תחום זה חווה תחרות משמעותית.
המידע באתר זה הינו לצרכי לימוד בלבד ואינו מהווה ייעוץ השקעות, המלצה או הצעה לרכישה או מכירה של ניירות ערך. ביצועי עבר אינם מעידים על ביצועי עתיד. כל החלטת השקעה היא באחריות הקורא בלבד.
הסקירה נוצרה בעזרת בינה מלאכותית על בסיס נתוני שוק מ-Finnhub, ועלולה לכלול אי-דיוקים. אינה תחליף לבדיקה עצמאית.