התחילו להקליד — תוצאות יופיעו תוך כדי. או נסו נושא מבוקש:
בדקו את האיות, או נסו מילה כללית יותר.
אולי התכוונתם לאחד מאלה:
רוצה להבין את זה לעומק? כך קונים מניה בפועל, צעד אחר צעד
מה החברה עושה: איילון ביטוח היא חברת ביטוח ישראלית. בפשטות, היא מוכרת פוליסות ביטוח — לקוחות משלמים לה תשלום קבוע (פרמיה), והחברה מתחייבת לפצות אותם במקרה של נזק או אירוע מכוסה. איילון פועלת בתחומים כמו ביטוח רכב, ביטוח דירה, ביטוח בריאות וחיים, וכן ביטוחים לעסקים.
איך היא מרוויחה: מקור ההכנסה העיקרי הוא הפרמיות שהלקוחות משלמים — הכנסה שחוזרת באופן קבוע כל עוד הלקוח מחדש את הפוליסה. הרווח נוצר מהפער בין סך הפרמיות שנגבו לבין סך הפיצויים והתביעות ששולמו בפועל, בניכוי הוצאות התפעול. מקור רווח נוסף הוא השקעת הכספים שהחברה מחזיקה (העתודות) עד שתידרש לשלם תביעות.
סדר גודל: שווי השוק של איילון עומד על כ-4 מיליארד שקל. הנתונים מראים כי ההכנסות השנתיות עמדו על כ-5.25 מיליארד שקל, לעומת כ-4.46 מיליארד שקל בשנה הקודמת — עלייה של 17.6%. הרווח הנקי עמד על כ-426 מיליון שקל, לעומת כ-251 מיליון שקל בשנה הקודמת — שינוי של 69.6%. הנתונים מוצגים לצורך הקשר בלבד.
מה שבולט במספרים, מוסבר בגובה-העיניים. כל תובנה מתארת את הנתונים — לא ממליצה לקנות או למכור.
הרווח הנקי של איילון ביטוח זינק מ-85 מיליון שקל ב-2023 ל-426 מיליון שקל ב-2025 — כמעט חמישה שיקול. מדובר בקפיצה חריגה בפרק זמן קצר.
נתון: רווח נקי: 85M (2023) → 251M (2024) → 426M (2025). מרווח הרווח הנקי עלה מ-2.3% ל-8.1%.
מרווח רווח נקי של 8.1% הוא חריג בענף הביטוח, שבו 3-5% נחשב ממוצע. איילון ביטוח מצליחה להפיק רווחיות גבוהה משמעותית מכל שקל הכנסה.
נתון: Net Margin: 2.3% (2023) → 5.6% (2024) → 8.1% (2025). ההכנסות צמחו מ-4 ל-5 מיליארד שקל.
מה זה אומר עליך: מרווח גבוה כזה מעיד על יעילות תפעולית חזקה או תמהיל פוליסות איכותי. הוא עלול להצטמצם אם יגיעו תביעות גדולות (אסון טבע, תאונות חריגות) או אם תשואות ההשקעות יירדו עקב ירידה בשווקים.
המכפיל הנוכחי (P/E) של 9.4 נמוך יחסית למניות ביטוח, שמסתובבות בדרך-כלל בין 10-15. הדבר מצביע על שווי שוק זהיר למרות הקפיצה ברווחים.
נתון: P/E: 9.4. שווי שוק: 4.4 מיליארד שקל. רווח נקי שנתי עמד על 426 מיליון שקל ב-2025.
מה זה אומר עליך: מכפיל נמוך יכול לנבוע מחוסר אמון של השוק בהמשך הרווחיות, או מחשש שהזינוק היה חד-פעמי. הוא עשוי לעלות אם השוק ישתכנע שהרווחים הגבוהים מבניים ולא מקריים.
המניה נסחרה בין ₪57.7 ל-₪191.6 ב-12 החודשים האחרונים — פער של 232%. תנודתיות כזאת חריגה גם לענף הביטוח.
נתון: 52w range: ₪57.7–₪191.6. מחיר נוכחי ₪155.5 קרוב לשיא, עם עליה יומית של 2.57%.
מה זה אומר עליך: פער רחב כזה משקף שינויים דרמטיים בציפיות השוק — אולי עקב פרסום רווחים מפתיעים או אירועי תביעות בלתי צפויים. תנודתיות תמשיך כל עוד אין בהירות לגבי המשכיות התוצאות ועד שיווצר קונצנזוס אנליסטים.
תשואת דיבידנד של 4.95% גבוהה מהממוצע בבורסה בתל-אביב ומשקפת החזר הון שוטף למשקיעים. זו תשואה אטרקטיבית לעומת אג״ח ממשלתיות וחברות ביטוח אחרות.
נתון: Dividend yield: 4.95%. שווי שוק 4.4 מיליארד שקל, רווח נקי 426 מיליון (2025).
מה זה אומר עליך: תשואה כזו מעידה על יכולת החברה לחלק רווחים באופן קבוע. היא עלולה לרדת אם הרווחים יצטמצמו או אם ההנהלה תחליט לשמר יותר הון למען צמיחה או עמידה בדרישות הון רגולטוריות.
שני הסיפורים שמספרים על המניה — בלי לקבוע מי צודק. ("שור" = מי שמאמין שתעלה, "דוב" = מי שחושש שתרד.)
כל המספרים הגולמיים שעליהם נשענת הסקירה — גרף, דעת אנליסטים ונתונים פיננסיים.
הדוח האחרון של איילון ביטוח מראה כי ההכנסות עלו ל-כ-5.25 מיליארד שקלים, לעומת כ-4.46 מיליארד שקלים בשנה הקודמת — עלייה של כ-17.6%.
הרווח הנקי (הרווח שנותר לאחר כל ההוצאות והמיסים) צמח בחדות ל-כ-426 מיליון שקלים, לעומת כ-251 מיליון שקלים בשנה הקודמת — עלייה של כ-69.6%.
במילים פשוטות: הנתונים מראים שהחברה גם הגדילה את היקף הפעילות שלה וגם הרוויחה יותר, כאשר קצב גידול הרווח היה מהיר בהרבה מקצב גידול ההכנסות.
הנתונים של איילון ביטוח מראים ברבעון הראשון של 2026, בהשוואה לרבעון הראשון של 2025, הכנסות של כ-945 מיליון שקל לעומת כ-936 מיליון שקל — עלייה של כ-1.0%. הרווח הנקי עמד על כ-81 מיליון שקל לעומת כ-57 מיליון שקל — שינוי של כ-43.7%.
סיכום עובדתי ורטרוספקטיבי של הדוח שכבר פורסם.
איילון ביטוח היא חברת ביטוח הפועלת בישראל. המניה סגרה היום בעלייה של 2.57% לעומת סיגול קודם, במחיר של 155.5 שקל.
הנתונים המיליוניים מראים זינוק חד ברווחיות בשנים האחרונות. הרווח הנקי של החברה עלה מ-85 מיליון שקל בשנת 2023 ל-426 מיליון שקל בשנת 2025 — כמעט פי חמישה בתוך שנתיים. זוהי קפיצה חריגה בפרק זמן קצר. בנוסף, ההכנסות גדלו ב-17.6% בשנה האחרונה (בין 2024 ל-2025).
כרגע אין כיסוי מצד אנליסטים בשוק על חברה זו, ולכן אין הנחיות או יעדי מחיר זמינים.
התבחינה החדה בתוצאות עשויה להשקף בעריכת שווי השוק של המניה, וגם בתנודתיות של המחיר. חברות ביטוח חשופות לתנאי שוק רחבים וליכולת ניהול סיכונים בתיק ההשקעות שלהן.
המידע באתר זה הינו לצרכי לימוד בלבד ואינו מהווה ייעוץ השקעות, המלצה או הצעה לרכישה או מכירה של ניירות ערך. ביצועי עבר אינם מעידים על ביצועי עתיד. כל החלטת השקעה היא באחריות הקורא בלבד.
הסקירה נוצרה בעזרת בינה מלאכותית על בסיס נתוני שוק מ-Finnhub, ועלולה לכלול אי-דיוקים. אינה תחליף לבדיקה עצמאית.