פופולרי:AAPL MSFT GOOGL AMZN NVDA META TSLA JPM

סקירת מניה · NASDAQCELH

Celsius Holdings Inc

הסקירה עודכנה: 22/07/2026 · המידע לצרכי לימוד בלבד, לא ייעוץ השקעות · הסקירה נכתבה בעזרת בינה מלאכותית

מחיר נוכחי$28.02נכון לסגירת המסחר האחרונה

שינוי יומי-4.76%לעומת יום המסחר הקודם

מחיר יעד ממוצע$60.34ממוצע תחזיות האנליסטים

מספר אנליסטים30עוקבים אחרי המניה

קנייה

8.0/10

ציון כללי

הנתונים מראים כי הכנסות Celsius Holdings Inc (CELH) שולשו ל-3 מיליארד דולר, אך הרווח התפעולי צנח 47% ושולי הרווח התפעולי (רווח יחסי למכירות) ירדו מ-20.2% ל-5.6%; הפער מול היעד עומד על 115.3%.

כמה לסמוך על הציון?אמון גבוה

אמון גבוה ✓בינוניאמון נמוך

מבוסס על 30 אנליסטים — 83% מהם ממליצים קנייה. ככל שיש יותר אנליסטים ופחות מחלוקת ביניהם, אפשר לסמוך יותר על הציון.

רוצה להבין את זה לעומק? כך קונים מניה בפועל, צעד אחר צעד

במבט אחד

אותות מהירים

הסימנים החשובים לסריקה בשלוש שניות. ההסבר המנומק לכל אחד נמצא בהמשך ("השור מול הדוב").

נקודות אור

✓ הכנסות +91% ב-3 שנים
✓ מרווח גולמי 50%
✓ 83% מהאנליסטים בעד

דגלים אדומים

! רווחיות נמוכה (4%)
! ירידה חדה היום (-4.76%)
! פער גדול מול מחיר-היעד

מה החברה עושה ואיך היא מרוויחה

Celsius Holdings Inc היא חברה שמייצרת ומוכרת משקאות אנרגיה (משקאות עם קפאין וחומרים שאמורים להגביר מרץ). המשקאות משווקים כאופציה שמתאימה לאורח חיים פעיל ולאימונים, ונמכרים בחנויות, ברשתות שיווק ובאתרי מכירה מקוונים ברחבי ארה"ב ובשווקים נוספים.

החברה מרוויחה בעיקר ממכירת פחיות המשקה ללקוחות ולמפיצים. מדובר בהכנסה חוזרת באופיה — כלומר צרכנים קונים את המוצר שוב ושוב, ולא רכישה חד-פעמית. ככל שנמכרות יותר פחיות דרך יותר נקודות מכירה, כך גדלה ההכנסה. חלק מהמכירות מתבצע דרך הסכמי הפצה עם שותפים גדולים.

מבחינת סדר-גודל, ההכנסות השנתיות עמדו על כ-2.52 מיליארד דולר, לעומת כ-1.36 מיליארד דולר בשנה הקודמת (עלייה של 85.5%). הרווח הנקי (הכסף שנשאר אחרי כל ההוצאות) היה כ-108 מיליון דולר, ירידה של 25.6% לעומת השנה הקודמת, והרווח למניה (EPS) עמד על 0.25 דולר לעומת 0.45 דולר — פער מול היעד של הרווחיות הקודמת. שווי-השוק (הערך הכולל של החברה בבורסה) הוא כ-7 מיליארד דולר. הנתונים מראים גידול חד בהכנסות לצד ירידה ברווח.

ניתוח AI בעברית

תובנות

מה שבולט במספרים, מוסבר בגובה-העיניים. כל תובנה מתארת את הנתונים — לא ממליצה לקנות או למכור.

לשים לב-72%ירידה ברווח התפעולי

ירידה חדה ברווחיות למרות צמיחת הכנסות

הכנסות Celsius Holdings Inc (CELH) זינקו פי 3 מ-1 מיליארד ל-3 מיליארד דולר בין 2023 ל-2025, אך רווח תפעולי צנח מ-266 מיליון ל-141 מיליון דולר (ירידה של 47%). שולי הרווח התפעולי (Operating Margin) קרסו מ-20.2% ל-5.6% בלבד, מה שמעיד על בעיות משמעותיות בשליטה בעלויות או בתמחור.

נתון: רווח תפעולי ירד מ-266M$ (2023) ל-141M$ (2025), ושולי רווח תפעולי מ-20.2% ל-5.6%, בעוד ההכנסות עלו פי 3.

←

מה לעשות: יש לבחון את דוחות החברה לזיהוי מקור העלויות הגבוהות – האם מדובר בהשקעות שיווק אגרסיביות, עלויות הפצה, או לחצי תחרות. חשוב להבין אם מדובר במצב זמני או במגמה מתמשכת.

חיובי8.0פער מול היעד

פער משמעותי בין מחיר שוק ליעד אנליסטים

30 אנליסטים מעניקים למניה ציון ממוצע של 8.0 מתוך 10 (קנייה), עם יעד מחיר קונצנזוס של 60.34$ – גבוה פי 2.15 ממחיר השוק הנוכחי של 28.02$. 25 מתוך 30 אנליסטים ממליצים על קנייה חזקה או קנייה, ללא המלצות מכירה כלל.

נתון: יעד קונצנזוס 60.34$ לעומת מחיר נוכחי 28.02$. 9 אנליסטים ממליצים קנייה חזקה, 16 קנייה, 5 החזקה, ו-0 מכירה.

←

מה לעשות: חשוב לזכור שתחזיות אנליסטים אינן ערובה לביצועים עתידיים. יש לבחון את ההנחות שעליהן מבוססות התחזיות ולהשוות לביצועים בפועל של החברה.

לשים לב-68%ירידה ב-EPS

קריסה ברווח למניה (EPS)

רווח למניה (EPS – Earnings Per Share, הרווח הנקי חלקי מספר המניות) צנח מ-0.77$ ב-2023 ל-0.25$ ב-2025, ירידה של 68%. זהו אינדיקטור מרכזי לבריאות פינסית שמשקיעים עוקבים אחריו, והירידה החדה משקפת את הפגיעה ברווחיות.

נתון: EPS ירד מ-0.77$ (2023) ל-0.45$ (2024) ול-0.25$ (2025), ירידה של 68% בשנתיים.

←

מה לעשות: יש לעקוב אחר דוחות רבעוניים הקרובים כדי לראות האם המגמה נמשכת או שהחברה מצליחה לייצב את הרווחיות. חשוב גם לבדוק אם החברה מבצעת רכישות מניות חוזרות שעשויות להשפיע על ה-EPS.

חיובי50.4%שולי רווח גולמי

שמירה על שולי רווח גולמי חזקים

למרות האתגרים ברווחיות התפעולית, Celsius Holdings Inc (CELH) שומרת על שולי רווח גולמי (Gross Margin) גבוהים ויציבים – 50.4% ב-2025 לעומת 48.0% ב-2023. זה מעיד שהחברה מצליחה לשמור על כוח תמחור ויעילות ייצור, והבעיה נעוצה בעלויות התפעול ולא בעלות המוצר עצמו.

נתון: שולי רווח גולמי עלו מ-48.0% (2023) ל-50.4% (2025), בעוד רווח גולמי עלה מ-633M$ ל-1.3B$.

←

מה לעשות: יש לנטר האם החברה מצליחה לתרגם את שולי הרווח הגולמי הגבוהים לרווחיות תפעולית משופרת ברבעונים הקרובים, באמצעות ייעול הוצאות שיווק ומכירה.

הנתונים המלאים

הדאטה שמאחורי הפרשנות

כל המספרים הגולמיים שעליהם נשענת הסקירה — גרף, דעת אנליסטים ונתונים פיננסיים.

דעת המומחים

מה חושבים האנליסטים?

30 אנליסטים שעוקבים אחרי המניה — לאן הם חושבים שהמחיר הולך, ומה הם ממליצים.

ההמלצות עודכנו לאחרונה ב-07/2026

קונצנזוס$60.34

גבוה$89.25

חציון$58.14

נמוך$38.61

קנייה חזקה9

קנייה16

החזקה5

מכירה0

מכירה חזקה0

המספרים

נתונים פיננסיים

נתונים פיננסיים (3 שנים) הנתונים במיליוני $

מדד	FY2023	FY2024	FY2025
הכנסות	$1,318.0	$1,355.6	$2,515.3
רווח נקי	$226.8	$145.1	$108.0
רווח גולמי	$633.1	$680.2	$1,267.3
רווח תפעולי	$266.4	$155.7	$141.1
רווח למניה (EPS)	$0.77	$0.45	$0.25
שיעור רווח גולמי	+48.00%	+50.20%	+50.40%
שיעור רווח תפעולי	+20.20%	+11.50%	+5.60%
שיעור רווח נקי	+17.20%	+10.70%	+4.30%

סיכום

Celsius Holdings Inc (CELH) היא חברה אמריקאית המייצרת משקאות אנרגיה ותוספי תזונה. החברה התפתחה במהירות בשנים האחרונות והפכה לשחקן משמעותי בשוק המשקאות הבריאים.

ההכנסות של החברה גדלו בצורה מרשימה — מ-1 מיליארד דולר ב-2023 ל-3 מיליארד דולר ב-2025, עלייה של 85.5% בשנה האחרונה. עם זאת, הרווחיות ירדה בחדות: הרווח התפעולי (הרווח לפני מיסים וריבית) צנח מ-266 מיליון ל-141 מיליון דולר, ירידה של 47%.

שולי הרווח התפעולי (אחוז הרווח מכל דולר הכנסה) קרסו מ-20.2% ל-5.6% בלבד. זה מעיד על בעיות משמעותיות בשליטה בעלויות הייצור או בהוצאות התפעול, למרות הצמיחה החזקה בהכנסות.

אנליסטים (30 מומחים) ממליצים על קנייה בממוצע, עם מחיר יעד של 60.34 דולר, המשמעו עלייה פוטנציאלית של 115%. עם זאת, המניה ירדה 4.76% היום, והאתגר בשולי הרווח נשאר סו

המידע באתר זה הינו לצרכי לימוד בלבד ואינו מהווה ייעוץ השקעות, המלצה או הצעה לרכישה או מכירה של ניירות ערך. ביצועי עבר אינם מעידים על ביצועי עתיד. כל החלטת השקעה היא באחריות הקורא בלבד.

הסקירה נוצרה בעזרת בינה מלאכותית על בסיס נתוני שוק מ-Finnhub, ועלולה לכלול אי-דיוקים. אינה תחליף לבדיקה עצמאית.

לא מצאנו תוצאות