פופולרי:AAPLMSFTGOOGLAMZNNVDAMETATSLAJPM
סקירת מניה · NASDAQPANW

מניית פאלו אלטו Palo Alto (PANW)

הסקירה עודכנה: 23/08/2026 · המידע לצרכי לימוד בלבד, לא ייעוץ השקעות · הסקירה נכתבה בעזרת בינה מלאכותית

מחיר נוכחי$357.87נכון למועד כתיבת הסקירה
שינוי יומי+2.38%לעומת יום המסחר הקודם
מחיר יעד ממוצע$345.33ממוצע תחזיות האנליסטים
מספר אנליסטים63עוקבים אחרי המניה
מה קרה היום · 20 באוקטובר 2026

הסגירה הקודמת של Palo Alto Networks Inc הייתה 342.00 דולר. מאז נרשמה עלייה של 4.95 דולר, 1.45%, והמניה נסחרת ב-346.95 דולר. היום נסחרה המניה בטווח שבין 345.08 ל-356.00 דולר. לפי Yahoo, מנכ"ל Palo Alto Networks קורא למעבדות הבינה המלאכותית לצאת מ"עסקי הפחדה".

רוצה להבין את זה לעומק? כך קונים מניה בפועל, צעד אחר צעד

במבט אחד

אותות מהירים

הסימנים החשובים לסריקה בשלוש שניות. ההסבר המנומק לכל אחד נמצא בהמשך ("השור מול הדוב").

נקודות אור

  • ✓ מרווח גולמי 69%
  • ✓ 79% מהאנליסטים בעד

דגלים אדומים

    i

    מה החברה עושה ואיך היא מרוויחה

    חברת Palo Alto Networks היא חברת אבטחת מידע (הגנה על מחשבים ורשתות מפני התקפות סייבר). בפשטות, החברה מוכרת לארגונים וחברות גדולות כלים שמגנים על המחשבים, הרשתות והשרתים שלהם מפני האקרים, וירוסים וגניבת מידע. המוצרים כוללים חומות אש (Firewall – מערכת שחוסמת גישה לא מורשית) וגם שירותי הגנה מבוססי ענן ובינה מלאכותית.

    עיקר הכסף של החברה מגיע ממנויים ושירותים – כלומר לקוחות משלמים תשלום חוזר (בדרך כלל שנתי) עבור השימוש במוצרי ההגנה ועבור עדכונים שוטפים. מודל זה יוצר הכנסה חוזרת ויציבה יחסית, בשונה ממכירה חד-פעמית. בנוסף החברה מוכרת גם ציוד וחומרה, אך המגמה שלה היא לעבור יותר ויותר לשירותי תוכנה וענו במנוי.

    מבחינת סדר-גודל, שווי-השוק של החברה עומד על כ-292 מיליארד דולר. ההכנסה השנתית האחרונה הייתה כ-9.22 מיליארד דולר, עלייה של 14.9% לעומת כ-8.03 מיליארד דולר בשנה הקודמת. עם זאת, הנתונים מראים כי הרווח הנקי ירד ב-56% לכ-1.13 מיליארד דולר, והרווח למניה (EPS) ירד בהתאמה מ-3.64 ל-1.6 דולר. מנגד, הרווח התפעולי עלה ב-81.7% לכ-1.24 מיליארד דולר – כלומר יש פער בין השורה התפעולית לשורה התחתונה, שמקורו לרוב בגורמים חד-פעמיים כמו מיסוי או הכנסות שאינן מהפעילות הרגילה.

    ניתוח AI בעברית

    תובנות

    מה שבולט במספרים, מוסבר בגובה-העיניים. כל תובנה מתארת את הנתונים — לא ממליצה לקנות או למכור.

    לשים לב-67%ירידה ברווח

    ירידה חדה ברווח הנקי בשנה האחרונה

    הרווח הנקי של Palo Alto Networks צנח מ-3 מיליארד דולר בשנת 2024 ל-1 מיליארד דולר בלבד בשנת 2025, למרות שההכנסות המשיכו לצמוח. גם רווח למניה (EPS – הרווח המיוחס לכל מניה) ירד מ-3.64 דולר ל-1.60 דולר.

    נתון: רווח נקי ב-2024: 3 מיליארד דולר, ב-2025: 1 מיליארד דולר. EPS ב-2024: $3.64, ב-2025: $1.60

    ←

    מה זה אומר עליך: ירידה כזו ברווחיות בעוד ההכנסות עולות נובעת בדרך-כלל מעלייה משמעותית בהוצאות תפעוליות, השקעות באקוויזיציות, או אירוע חד-פעמי ב-2024 שניפח את הרווח באותה שנה. מה שישפיע על המגמה הזו הוא האם החברה תצליח להפוך את ההשקעות לרווחיות עתידית גבוהה יותר.

    חיובי13.5%מרווח תפעולי

    שיפור משמעותי במרווח התפעולי

    המרווח התפעולי (Operating Margin – אחוז הרווח התפעולי מההכנסות) של Palo Alto Networks השתפר באופן עקבי משנה לשנה: 5.6% ב-2023, 8.5% ב-2024, ו-13.5% ב-2025. זה מצביע על יעילות תפעולית גוברת ויכולת להפיק רווח גבוה יותר מכל דולר הכנסה.

    נתון: Operating Margin השתפר מ-5.6% (2023) דרך 8.5% (2024) ל-13.5% (2025)

    ←

    מה זה אומר עליך: עלייה עקבית במרווח התפעולי מעידה על שליטה טובה בעלויות היצור והמכירה ביחס לצמיחה בהכנסות. במקרה של Palo Alto Networks, הצמיחה מ-5.6% ל-13.5% היא משמעותית במיוחד בענף הסייבר שבו תחרות גבוהה. המשך המגמה תלוי ביכולת לשמור על יעילות גם בהמשך הצמיחה.

    לשים לב7.8פער מול היעד

    פער גדול בין מחיר השוק למחיר היעד

    המחיר הנוכחי של Palo Alto Networks ($357.87) גבוה ב-3.6% ממחיר היעד הממוצע של האנליסטים ($345.33). עם זאת, 63 אנליסטים מעניקים דירוג ממוצע של 7.8 מתוך 10, כאשר 50 מתוכם ממליצים על קנייה או קנייה חזקה מול 13 בלבד המחזיקים בהמתנה או מכירה.

    נתון: מחיר נוכחי $357.87 לעומת יעד ממוצע $345.33. דירוג אנליסטים: 7.8/10 עם 50 המלצות קנייה מתוך 63 אנליסטים

    ←

    מה זה אומר עליך: מצב שבו המניה נסחרת מעל יעד האנליסטים הממוצע אך עדיין מקבלת דירוג חיובי גבוה נובע בדרך-כלל מכך שהאנליסטים רואים פוטנציאל ארוך-טווח חזק יותר ממה שמחיר היעד הקצר-טווח משקף. טווח התחזיות הרחב ($205-$455) מראה אי-ודאות לגבי הערכת השווי.

    חיובי+29%גידול בהכנסות

    צמיחה עקבית בהכנסות

    ההכנסות של Palo Alto Networks צמחו באופן רציף משנה לשנה: 7 מיליארד דולר ב-2023, 8 מיליארד ב-2024, ו-9 מיליארד ב-2025. זהו גידול של כ-29% על פני שנתיים בחברת אבטחת סייבר גדולה.

    נתון: הכנסות עלו מ-7 מיליארד דולר (2023) ל-9 מיליארד דולר (2025)

    ←

    מה זה אומר עליך: צמיחה כזו בהכנסות בחברה בגודל של כמעט 10 מיליארד דולר בשנה מעידה על ביקוש חזק לפתרונות אבטחת הסייבר שלה ועל כושר תחרותי טוב בשוק. המשך הצמיחה תלוי בהמשך ההשקעות בפיתוח מוצרים חדשים ובשמירה על יתרון טכנולוגי על פני מתחרים.

    שני הצדדים · הגרסה המנומקת

    השור מול הדוב

    שני הסיפורים שמספרים על המניה — בלי לקבוע מי צודק. ("שור" = מי שמאמין שתעלה, "דוב" = מי שחושש שתרד.)

    ↑ הטיעון לקנייה
    • צמיחה בהכנסות ההכנסות עלו ל-9.22 מיליארד דולר לעומת 8.03 מיליארד דולר בשנה הקודמת, שינוי של 14.9%.
    • שיפור ברווח התפעולי הרווח התפעולי (רווח מהפעילות העסקית לפני מס וריבית) עלה ל-1.24 מיליארד דולר לעומת 683.9 מיליון דולר, שינוי של 81.7%.
    • קונצנזוס אנליסטים חיובי מתוך 63 אנליסטים, 16 מדרגים Strong Buy ו-34 מדרגים Buy, לעומת 12 Hold ורק 1 Sell.
    ↓ הטיעון נגד
    • ירידה חדה ברווח הנקי הרווח הנקי ירד ל-1.13 מיליארד דולר לעומת 2.58 מיליארד דולר בשנה הקודמת, שינוי של -56.0%.
    • ירידה ברווח למניה הרווח למניה (EPS) ירד ל-1.6 דולר לעומת 3.64 דולר בשנה הקודמת, שינוי של -56.0%.
    • המחיר מעל יעד האנליסטים המחיר $357.87 גבוה מיעד האנליסטים $345.33, פער של -3.5%.
    הנתונים המלאים

    הדאטה שמאחורי הפרשנות

    כל המספרים הגולמיים שעליהם נשענת הסקירה — גרף, דעת אנליסטים ונתונים פיננסיים.

    גרף מחיר — TradingView

    Track all markets on TradingView
    המספרים

    נתונים פיננסיים

    נתונים פיננסיים (3 שנים) הנתונים במיליוני $

    מדדFY2024FY2025FY2026הרבעון שהסתיים ב-07/2026שינוי לעומת הרבעון שהסתיים ב-07/2025
    הכנסות$8,028$9,222$11,480$3,410+34.4%
    רווח נקי$2,578$1,134$307-$282-211.1%
    רווח גולמי$5,968$6,770$8,077$2,304+24.1%
    רווח תפעולי$684$1,243$695$172-65.4%
    רווח למניה (EPS)$3.64$1.60$0.40-$0.35-197.2%
    שיעור רווח גולמי+74.3%+73.4%+70.4%+67.6%-7.7%
    שיעור רווח תפעולי+8.5%+13.5%+6.1%+5.0%-74.3%

    הדוח האחרון: 01/09/2026

    נתוני שוק ודוחות: Twelve Data · עודכן 19/10/2026

    הדוח שכבר פורסם

    מה הראה הדוח האחרון

    הנתונים של חברת Palo Alto Networks Inc מראים כי ההכנסות (סך המכירות) עלו בכ-15% והגיעו לכ-9.2 מיליארד דולר, לעומת כ-8 מיליארד דולר בשנה הקודמת. הרווח התפעולי (הרווח מהפעילות העסקית עצמה) גדל בחדות בכ-82% והגיע לכ-1.2 מיליארד דולר.

    לעומת זאת, הרווח הנקי (הרווח הסופי אחרי כל ההוצאות והמסים) ירד בכ-56% והסתכם בכ-1.1 מיליארד דולר, לעומת כ-2.6 מיליארד דולר בשנה הקודמת. בהתאם, הרווח למניה (EPS – חלק הרווח המיוחס לכל מניה) ירד מ-3.64 דולר ל-1.6 דולר.

    הנתונים של Palo Alto Networks Inc (חברת אבטחת מידע) ברבעון 2 · 2026 מראים הכנסות של כ-3 מיליארד דולר, לעומת כ-2.29 מיליארד דולר ברבעון המקביל אשתקד — עלייה של 31.1%. בשורת הרווח הנקי הנתונים מראים הפסד של כ-177 מיליון דולר, לעומת רווח של כ-262 מיליון דולר ברבעון 2 · 2025 — שינוי של 167.6%-.

    הדוח הבא של Palo Alto Networks Inc ב-01/09/2026. האנליסטים צופים רווח למניה של $0.98.

    סיכום עובדתי ורטרוספקטיבי של הדוח שכבר פורסם.

    ניתוח טכני

    ניתוח טכני מאת TradingView
    ביחס לשקל

    מה היה קורה ל-1,000 ₪

    1,000 ₪ שהושקעו במניה לפני שנה, לפני 3 שנים — כמה הן שוות היום, לפי מחיר הסגירה.

    תקופהשווי היוםשינוי
    לפני שנה1,550 ₪+55.0%
    לפני 3 שנים2,195 ₪+119.5%

    לפי מחיר סגירה, בלי דיבידנדים ובלי עמלות. תשואה שהייתה אינה מבטיחה תשואה בעתיד.

    סקטור: טכנולוגיה

    נתוני שוק ודוחות: Twelve Data · עודכן 19/10/2026

    סיכום

    סיכום

    Palo Alto Networks Inc היא חברת סייבר סecurity גדולה המספקת כלים להגנה על מחשבים וצפיפות נתונים של עסקים בעולם. ההכנסות שלה גדלו ב-14.9% בשנה האחרונה, מה שמעיד על ביקוש חזק למוצריה.

    הנתונים מראים שרווח הנקי (הרווח בסוף הקו) צנח בחדות — מ-3 מיליארד דולר בשנת 2024 ל-1 מיליארד דולר בשנת 2025. גם רווח למניה (EPS) ירד מ-3.64 דולר ל-1.60 דולר, למרות צמיחת ההכנסות. זה אומר שהעלויות או ההוצאות עלו משמעותית.

    מחיר המניה היום עומד על 357.87 דולר, וגדל ב-2.38% היום. עם זאת, יעד המחיר הממוצע של אנליסטים עומד על 345.33 דולר, המשמעות היא פער של כ-3.5% להורדה מהמחיר הנוכחי.

    הערכת אנליסטים היא חיובית בממוצע (רוב נוטה לקנייה), אך פער זה בין מחיר היום ליעד מראה התנגדות מסוימת לעלייה נוספת. הירידה החדה ברווח היא גורם ריסק שחברה צריכה להסביר בעתיד.

    המידע באתר זה הינו לצרכי לימוד בלבד ואינו מהווה ייעוץ השקעות, המלצה או הצעה לרכישה או מכירה של ניירות ערך. ביצועי עבר אינם מעידים על ביצועי עתיד. כל החלטת השקעה היא באחריות הקורא בלבד.

    הסקירה נוצרה בעזרת בינה מלאכותית על בסיס נתוני שוק מ-Finnhub, ועלולה לכלול אי-דיוקים. אינה תחליף לבדיקה עצמאית.

    עוד מניות בתחום טכנולוגיה

    4 סקירות