0.59%
0.59% דמי ניהול מהצבירה, לצד 8.8% תשואה מתחילת השנה במסלול המנייתי של הפניקס גמל להשקעה.
המסלול גובה דמי ניהול מתחת לחציון בקטגוריה, ומציג תשואה שנתית שוטפת גבוהה מהחציון. השילוב הזה מסקרן, אבל תשואות של 3 ו-5 שנים נותנות תמונה רחבה יותר.
דמי ניהול
0.59%
מהצבירה
תשואה מתחילת השנה
8.8%
יוני 2026
נכסי המסלול
1.7
מיליארד ש"ח
8.21%
מתחילת השנה המסלול השאיר לחוסך 8.21% אחרי דמי הניהול מהצבירה — גבוה מנטו-החציון של קופות הגמל להשקעה ב-4.9 נקודות אחוז. נטו-החציון: 3.31%, מתוך 139 מסלולים.
מה זה אומר עליך
על צבירה קבועה של 300,000 ש'ח למשך 20 שנה, דמי ניהול של 0.59% מסתכמים בכ-35,400 ש'ח לאורך התקופה. זה מספר שכדאי להחזיק בראש כשמשווים למסלולים אחרים באותה קטגוריה, כי הפער בדמי הניהול מצטבר לאורך שנים גם כשהוא נראה קטן על הנייר.
איפה המסלול עומד מול הקטגוריה
דמי הניהול במסלול עומדים על 0.59% מהצבירה, כשחציון הקטגוריה של קופות הגמל להשקעה הוא 0.61% על פני 139 קופות. כלומר המסלול נמצא מתחת לחציון בעלות, אך לא בפער דרמטי.
בתשואה מתחילת השנה המסלול מציג 8.8%, מול חציון של 4.03% ב-146 קופות. זה פער בולט, אבל הוא מתייחס לתקופה קצרה יחסית ולא בהכרח משקף מה יקרה בהמשך.
מה אומרות התשואות ארוכות הטווח
בשלוש שנים המסלול הניב 79.4%, ובחמש שנים 74%. אלו מספרים גבוהים, אבל במסלול מנייתי הם משקפים גם תנודתיות: החודש האחרון, למשל, סגר במינוס 2.45%.
נכסי המסלול עומדים על 1.7 מיליארד ש'ח. זה גודל שמאפשר ניהול סביר, אך אינו מבטיח דבר לגבי התשואה העתידית.
| מדד | ערך |
|---|---|
| דמי ניהול מהצבירה | 0.59% |
| דמי ניהול מההפקדה | 0% |
| תשואה חודשית | -2.45% |
| תשואה מתחילת השנה | 8.8% |
| תשואה שלוש שנים | 79.4% |
| תשואה חמש שנים | 74% |
| נכסי המסלול | 1.7 מיליארד ש"ח |
מסלולים דומים — מי מוביל בנטו לחוסך
| מסלול | נטו לחוסך | תשואה מתחילת השנה | דמי ניהול מהצבירה |
|---|---|---|---|
| אינפיניטי גמל להשקעה עוקב מדדי מניות | 22.53% | 23.18% | 0.65% |
| אנליסט מסלולית – קופת גמל להשקעה עוקב מדדי מניות | 18.71% | 19.31% | 0.6% |
| מנורה מבטחים גמל להשקעה מסלול מניות סחיר | 14.76% | 15.35% | 0.59% |
| מיטב גמל להשקעה עוקב מדדי מניות | 14.74% | 15.39% | 0.65% |
| אלטשולר שחם חיסכון פלוס עוקב מדדי מניות | 14.21% | 14.77% | 0.56% |
| הפניקס גמל להשקעה מניות — המסלול שבעמוד הזה | 8.21% | 8.8% | 0.59% |
שאלות ותשובות
מה המשמעות של דמי ניהול 0.59% מהצבירה?
פירוש הדבר שמדי שנה מנוכה 0.59% מסך הכסף הצבור במסלול. על צבירה של 300,000 ש'ח מדובר בכ-1,770 ש'ח בשנה, ובכ-35,400 ש'ח על פני 20 שנה בהנחת צבירה קבועה.
למה התשואה החודשית שלילית למרות שהשנה חיובית?
תשואה חודשית של -2.45% משקפת את השינוי בחודש בודד, בעוד ש-8.8% מתחילת השנה מסכמים תקופה ארוכה יותר. במסלול מנייתי תנודות חודשיות הן חלק מהתמונה.
האם זה מסלול טוב בשבילי?
התשובה תלויה באופק ההשקעה שלך, ברמת הסיכון שנוחה לך ובחלופות שאתה בוחן. כדאי להשוות את דמי הניהול (0.59%) ואת התשואות (8.8% השנה, 79.4% בשלוש שנים, 74% בחמש שנים) למסלולים מקבילים בקטגוריה, ולבדוק אם הרכב מנייתי מלא מתאים לצרכים שלך.
איך חושב המספר
הנתונים נלקחים מגמל-נט של רשות שוק ההון (data.gov.il), נכון ליוני 2026. חציון דמי הניהול חושב על 139 קופות בקטגוריית קופות הגמל להשקעה, וחציון התשואה מתחילת השנה על 146 קופות. עלות דמי הניהול ל-20 שנה מחושבת בהנחת צבירה קבועה של 300,000 ש'ח ו-0.59% לשנה.
המידע בעמוד זה הוא מידע כללי המבוסס על נתונים ציבוריים, ואינו ייעוץ פנסיוני, ייעוץ השקעות או תחליף לייעוץ אישי.
מקורות
- רשות שוק ההון — גמל-נט (data.gov.il) · הנתונים נמשכו ב-2026-08-05