יוצר סקירה...

זה עלול לקחת כ-30 שניות

פופולרי:AAPLMSFTGOOGLAMZNNVDAMETATSLAJPM
סקירת מניה · NASDAQALGM

Allegro Microsystems Inc

הסקירה עודכנה: 18/07/2026 · המידע לצרכי לימוד בלבד, לא ייעוץ השקעות

מחיר נוכחי$46.48נכון לסגירת המסחר האחרונה
שינוי יומי-1.36%לעומת יום המסחר הקודם
מחיר יעד ממוצע$58.05ממוצע תחזיות האנליסטים
מספר אנליסטים18עוקבים אחרי המניה
קנייה
8.2/10
ציון כללי

הנתונים מראים כי במניית Allegro Microsystems Inc (ALGM) קיים פער של 24.9% מול יעד-האנליסטים, אך ההכנסות ירדו מ-1 מיליארד ל-725 מיליון דולר והחברה עברה להפסד.

כמה לסמוך על הציון?אמון גבוה
אמון גבוה ✓בינוניאמון נמוך

מבוסס על 18 אנליסטים — 94% מהם ממליצים קנייה. ככל שיש יותר אנליסטים ופחות מחלוקת ביניהם, אפשר לסמוך יותר על הציון.

רוצה להבין את זה לעומק? כך קונים מניה בפועל, צעד אחר צעד

במבט אחד

אותות מהירים

הסימנים החשובים לסריקה בשלוש שניות. ההסבר המנומק לכל אחד נמצא בהמשך ("השור מול הדוב").

נקודות אור

  • ✓ מרווח גולמי 46%
  • ✓ 94% מהאנליסטים בעד

דגלים אדומים

  • ! הכנסות מתכווצות (-15%)
i

מה החברה עושה ואיך היא מרוויחה

Allegro MicroSystems Inc (ALGM) היא חברה שמפתחת ומייצרת שבבים (רכיבים אלקטרוניים קטנים) בתחום המוליכים-למחצה (חומרים שמעבירים חשמל באופן מבוקר, הבסיס לכל מכשיר אלקטרוני). המוצרים המרכזיים שלה הם חיישנים (רכיבים שמזהים תנועה, מיקום או שדה מגנטי) ורכיבי ניהול-חשמל. השבבים האלה משמשים בעיקר בתעשיית הרכב — למשל במערכות בטיחות, בהגה החשמלי וברכבים חשמליים — וגם בציוד תעשייתי ומכשור.

החברה מרוויחה בעיקר ממכירת השבבים ללקוחות שהם יצרני רכב וחברות תעשייתיות, שמשלבים את הרכיבים במוצרים שלהם. זהו מודל-הכנסה מבוסס-מוצר: החברה מקבלת תשלום על כל רכיב שהיא מוכרת. חלק מההכנסה נחשב חוזר במובן זה שלקוחות גדולים מזמינים באופן שוטף לאורך חיי דגם הרכב, אך אין כאן מנוי קבוע — ההכנסה תלויה בכמות ההזמ

ניתוח AI בעברית

תובנות

מה שבולט במספרים, מוסבר בגובה-העיניים. כל תובנה מתארת את הנתונים — לא ממליצה לקנות או למכור.

לשים לב-27.5%ירידה בהכנסות

ירידה חדה בהכנסות ב-2025 ומעבר להפסד

החברה חוותה ירידה דרמטית בהכנסות מ-1 מיליארד דולר ב-2024 ל-725 מיליון דולר ב-2025, ומעבר מרווח נקי של 153 מיליון דולר להפסד של 73 מיליון דולר. גם ב-2026 ההכנסות עדיין נמוכות מ-2024 והחברה עדיין בהפסד.

נתון: הכנסות ירדו מ-1 מיליארד דולר (2024) ל-725 מיליון דולר (2025), ירידה של כ-27.5%. הרווח הנקי ירד מ-153 מיליון דולר (2024) להפסד של 73 מיליון דולר (2025).

←

מה לעשות: חשוב לבחון את הסיבות לירידה בהכנסות ולעקוב אחר התאוששות אפשרית בדוחות הרבעוניים הקרובים. יש לבדוק האם מדובר במגמה ענפית או בבעיה ספציפית לחברה.

חיובי24.9%פער מול היעד

פער גדול בין מחיר השוק ליעד האנליסטים

המחיר הנוכחי של 46.48 דולר נמוך משמעותית ממחיר היעד הממוצע של האנליסטים (58.05 דולר), מה שמעיד על פוטנציאל עלייה לפי תחזיות השוק. מחיר היעד הגבוה ביותר עומד על 73.5 דולר.

נתון: מחיר נוכחי: 46.48 דולר. מחיר יעד קונצנזוס: 58.05 דולר (פער של כ-25%). מחיר יעד גבוה: 73.5 דולר. מחיר יעד נמוך: 48.48 דולר.

חיובי8.2ציון אנליסטים

קונצנזוס אנליסטים חזק לקנייה

18 אנליסטים מעריכים את המניה, כאשר 17 מתוכם ממליצים על קנייה (5 קנייה חזקה, 12 קנייה), רק אנליסט אחד ממליץ על החזקה, ואף אחד לא ממליץ על מכירה. הציון הממוצע הוא 8.2 מתוך 10.

נתון: 18 אנליסטים: 5 קנייה חזקה, 12 קנייה, 1 החזקה, 0 מכירה. ציון: 8.2 מתוך 10. תווית: קנייה.

לשים לב46.3%מרווח גולמי 2026

שיפור הדרגתי במרווחים אך עדיין מתחת לרמות 2024

המרווח הגולמי (Gross Margin) ירד מ-54.8% ב-2024 ל-44.3% ב-2025, אך התאושש חלקית ל-46.3% ב-2026. גם המרווח התפעולי חזר לטריטוריה חיובית (2.1%) ב-2026 לאחר הפסד תפעולי ב-2025.

נתון: מרווח גולמי: 54.8% (2024), 44.3% (2025), 46.3% (2026). מרווח תפעולי: 18.7% (2024), -2.7% (2025), 2.1% (2026). מרווח נקי: 14.6% (2024), -10.1% (2025), -1.7% (2026).

←

מה לעשות: יש לעקוב אחר המשך השיפור במרווחים ברבעונים הקרובים כאינדיקציה ליכולת החברה לחזור לרווחיות מלאה.

שני הצדדים · הגרסה המנומקת

השור מול הדוב

שני הסיפורים שמספרים על המניה — בלי לקבוע מי צודק. ("שור" = מי שמאמין שתעלה, "דוב" = מי שחושש שתרד.)

↑ הטיעון לקנייה
  • צמיחה בהכנסות ההכנסות עלו ל-890 מיליון דולר לעומת 725 מיליון בשנה הקודמת, שינוי של 22.8%.
  • צמצום ההפסד הרווח הנקי השתפר מהפסד של 73 מיליון דולר להפסד של 14.9 מיליון דולר, שינוי של 79.6%.
  • מעבר לרווח תפעולי הרווח התפעולי עבר מהפסד של 19.8 מיליון דולר לרווח של 18.5 מיליון דולר, שינוי של 193.4%.
  • קונצנזוס אנליסטים חיובי מתוך 18 אנליסטים, 17 מדרגים קנייה (5 Strong Buy ו-12 Buy) ורק אחד המלצת החזקה, ללא המלצות מכירה.
↓ הטיעון נגד
  • עדיין בהפסד נקי הרווח הנקי נותר שלילי על 14.9 מיליון דולר, והרווח למניה (EPS - רווח לכל מניה) עומד על מינוס 0.08 דולר.
  • פער מול יעד-האנליסטים היעד הממוצע הוא 58.05 דולר, פער של 24.9% מעל המחיר הנוכחי 46.48 דולר — הנתונים משקפים ציפיות שטרם התממשו.
  • ירידה במחיר היום המניה נסחרת ב-46.48 דולר, ירידה של 1.36% ביום המסחר.
  • תלות בהמשך הצמיחה הצמצום בהפסד מתבסס על צמיחה מהירה בהכנסות; האטה בצמיחה עלולה לעכב את המעבר לרווחיות נקית מלאה.
הנתונים המלאים

הדאטה שמאחורי הפרשנות

כל המספרים הגולמיים שעליהם נשענת הסקירה — גרף, דעת אנליסטים ונתונים פיננסיים.

גרף מחיר — TradingView

Track all markets on TradingView
דעת המומחים

מה חושבים האנליסטים?

18 אנליסטים שעוקבים אחרי המניה — לאן הם חושבים שהמחיר הולך, ומה הם ממליצים.

ההמלצות עודכנו לאחרונה ב-07/2026

קונצנזוס$58.05
גבוה$73.50
חציון$56.10
נמוך$48.48
קנייה חזקה5
קנייה12
החזקה1
מכירה0
מכירה חזקה0
המספרים

נתונים פיננסיים

נתונים פיננסיים (3 שנים) (USD באלפים)

מדדFY2024FY2025FY2026
הכנסות1,049,367725,006890,096
רווח נקי152,697-73,010-14,897
רווח גולמי574,529321,527411,970
רווח תפעולי196,244-19,80218,487
רווח למניה (EPS)$0.78-$0.39-$0.08
שיעור רווח גולמי+54.80%+44.30%+46.30%
שיעור רווח תפעולי+18.70%-2.70%+2.10%
שיעור רווח נקי+14.60%-10.10%-1.70%
הדוח שכבר פורסם

מה הראה הדוח האחרון

הנתונים של Allegro Microsystems Inc (ALGM) מראים כי ההכנסות עלו ל-890 מיליון דולר לעומת 725 מיליון דולר בשנה הקודמת, גידול של כ-23%.

הרווח הנקי היה עדיין שלילי ועמד על הפסד של כ-15 מיליון דולר, אך זהו הפסד קטן משמעותית לעומת ההפסד של 73 מיליון דולר בשנה הקודמת (שיפור של כ-80%). באופן דומה, ההפסד למניה (EPS – הרווח או ההפסד המחולק למספר המניות) צומצם מ-0.39 דולר ל-0.08 דולר.

הרווח התפעולי (הרווח מהפעילות העסקית לפני הוצאות מימון ומיסים) עבר מהפסד של כ-20 מיליון דולר לרווח של כ-18 מיליון דולר, כלומר החברה עברה לרווחיות ברמת הפעילות השוטפת.

סיכום עובדתי ורטרוספקטיבי של הדוח שכבר פורסם.

סיכום

סיכום

Allegro Microsystems Inc (ALGM) היא חברה אמריקאית המתמחה בעיצוב ויצור שבבים (מעבדים) לשימושים תעשייתיים ותחבורה. החברה מספקת פתרונות לחישה וניהול כוח בתחומים כמו כלי רכב חשמליים ומערכות תעשייתיות.

בשנת 2024 הכנסות החברה הגיעו ל-1 מיליארד דולר, אך ב-2025 חלה ירידה חדה ל-725 מיליון דולר (ירידה של 27.5%). בנוסף, החברה עברה מרווח נקי של 153 מיליון דולר ב-2024 להפסד של 73 מיליון דולר ב-2025. גם ב-2026 צפויות הכנסות נמוכות מ-2024 והחברה עדיין בהפסד.

מחיר המניה כיום עומד על 46.48 דולר, וירד ב-1.36% היום. אנליסטים (18 בסך הכל) ממליצים בממוצע על קנייה, עם מטרת מחיר של 58.05 דולר, המשמעות היא עלייה פוטנציאלית של 24.9%.

הסיכון הראשי הוא המשך הירידה בהכנסות והפסדים. ההזדמנות טמונה בחזרה אפשרית לרווחיות כאשר השוק יתאושש, במיוח

המידע באתר זה הינו לצרכי לימוד בלבד ואינו מהווה ייעוץ השקעות, המלצה או הצעה לרכישה או מכירה של ניירות ערך. ביצועי עבר אינם מעידים על ביצועי עתיד. כל החלטת השקעה היא באחריות הקורא בלבד.