יוצר סקירה...

זה עלול לקחת כ-30 שניות

פופולרי:AAPLMSFTGOOGLAMZNNVDAMETATSLAJPM
סקירת מניה · NASDAQIPGP

IPG Photonics Corp

הסקירה עודכנה: 23/06/2026 · המידע לצרכי לימוד בלבד, לא ייעוץ השקעות

מחיר נוכחי$118.00נכון לסגירת המסחר האחרונה
שינוי יומי-0.01%לעומת יום המסחר הקודם
מחיר יעד ממוצע$138.50ממוצע תחזיות האנליסטים
מספר אנליסטים16עוקבים אחרי המניה
במבט אחד

אותות מהירים

הסימנים החשובים לסריקה בשלוש שניות. ההסבר המנומק לכל אחד נמצא בהמשך ("השור מול הדוב").

נקודות אור

  • ✓ 69% מהאנליסטים בעד

דגלים אדומים

  • ! רווחיות נמוכה (3%)
  • ! הכנסות מתכווצות (-22%)
ניתוח AI בעברית

תובנות

מה שבולט במספרים, מוסבר בגובה-העיניים. כל תובנה מתארת את הנתונים — לא ממליצה לקנות או למכור.

לשים לב

התאושה מהפסד כבד אך הרווחיות עדיין חלשה מאוד

החברה חזרה לרווחיות ב-2025 עם רווח נקי של 31 מיליון דולר, לאחר הפסד של 182 מיליון דולר ב-2024. עם זאת, הרווח למניה (EPS - Earnings Per Share, הרווח המחולק למספר המניות) צנח מ-4.63$ ב-2023 ל-0.73$ בלבד ב-2025 - ירידה של 84%. שולי הרווח התפעולי (Operating Margin) קרסו מ-18% ל-1.3% בלבד.

נתון: רווח נקי: 219M$ (2023) → -182M$ (2024) → 31M$ (2025); EPS: 4.63$ → -4.09$ → 0.73$; Operating Margin: 18.0% → -21.3% → 1.3%

←

מה לעשות: יש לבחון את הסיבות למשבר 2024 ולהתאוששות החלקית ב-2025. חשוב לעקוב אחר דוחות רבעוניים עתידיים כדי לראות אם מגמת ההתאוששות נמשכת ומתחזקת.

לשים לב

שולי הרווח הגולמי נשחקים באופן משמעותי

שולי הרווח הגולמי (Gross Margin - אחוז הרווח מהמכירות לפני הוצאות תפעול) ירדו מ-42.1% ב-2023 ל-38% ב-2025. הרווח הגולמי עצמו צנח מ-542 מיליון דולר ל-381 מיליון דולר, ירידה של 30%. זה מצביע על בעיות תמחור, עלויות ייצור גבוהות יותר, או תחרות מחירים קשה בשוק.

נתון: Gross Margin: 42.1% (2023) → 34.6% (2024) → 38.0% (2025); רווח גולמי: 542M$ → 338M$ → 381M$

←

מה לעשות: יש לעקוב אחר הסברי ההנהלה בדוחות הרבעוניים לגבי לחצי המחירים והתחרות בתעשיית הלייזר. שחיקה מתמשכת בשולי הרווח הגולמי עלולה להצביע על אובדן יתרון תחרותי.

חיובי

פער גדול בין מחיר המניה לתחזיות האנליסטים

מחיר המניה הנוכחי הוא 118$, בעוד שתחזית הקונצנזוס של 16 אנליסטים עומדת על 138.5$ (פוטנציאל עלייה של 17%), והחציון אף גבוה יותר - 153$ (פוטנציאל של 30%). 11 מתוך 16 אנליסטים ממליצים על קנייה או קנייה חזקה.

נתון: מחיר נוכחי: 118$; קונצנזוס: 138.5$; חציון: 153$; התפלגות: 5 Strong Buy, 6 Buy, 4 Hold, 1 Sell

←

מה לעשות: חשוב לזכור שתחזיות אנליסטים אינן ערובה לביצועים עתידיים. יש לבחון את ההנחות שעליהן מבוססות התחזיות ולהשוות אותן למציאות העסקית של החברה.

לשים לב

הכנסות יציבות אך ללא צמיחה

ההכנסות נותרו כמעט ללא שינוי בשלוש השנים האחרונות - כ-1 מיליארד דולר בשנה (1.29B$ ב-2023, 977M$ ב-2024, 1.02B$ ב-2025). זה מצביע על קיפאון בצמיחה, למרות שהחברה הצליחה לשמור על בסיס לקוחות יציב.

נתון: הכנסות: 1.29B$ (2023) → 977M$ (2024) → 1.02B$ (2025)

←

מה לעשות: יש לבחון את אסטרטגיית הצמיחה של החברה - האם יש תוכניות להשקת מוצרים חדשים, כניסה לשווקים חדשים, או רכישות שיניעו צמיחה עתידית.

הנתונים המלאים

הדאטה שמאחורי הפרשנות

כל המספרים הגולמיים שעליהם נשענת הסקירה — גרף, דעת אנליסטים ונתונים פיננסיים.

גרף מחיר — TradingView

Track all markets on TradingView
דעת המומחים

מה חושבים האנליסטים?

16 אנליסטים שעוקבים אחרי המניה — לאן הם חושבים שהמחיר הולך, ומה הם ממליצים.

קונצנזוס$138.50
גבוה$170.10
חציון$153.00
נמוך$93.42
קנייה חזקה5
קנייה6
החזקה4
מכירה1
מכירה חזקה0
המספרים

נתונים פיננסיים

נתונים פיננסיים (3 שנים) (USD באלפים)

מדדFY2023FY2024FY2025
הכנסות1,287,439977,1341,003,777
רווח נקי218,878-181,52631,096
רווח גולמי541,698338,155381,463
רווח תפעולי231,973-208,25413,104
רווח למניה (EPS)$4.63-$4.09$0.73
שיעור רווח גולמי+42.10%+34.60%+38.00%
שיעור רווח תפעולי+18.00%-21.30%+1.30%
שיעור רווח נקי+17.00%-18.60%+3.10%
סיכום

סיכום

IPG Photonics היא חברה אמריקאית המייצרת לייזרים וציוד פוטוניקה (טכנולוגיה של אור) לתעשייה. המוצרים שלה משמשים בחיתוך מתכות, רפואה, תקשורת וטכנולוגיות אחרות.

ב-2025 החברה חזרה לרווחיות עם רווח נקי של 31 מיליון דולר, לאחר הפסד כבד של 182 מיליון דולר ב-2024. עם זאת, ההחזרה חלשה מאוד: הרווח למניה (EPS) צנח מ-4.63 דולר ב-2023 ל-0.73 דולר בלבד ב-2025 — ירידה של 84%. שולי הרווח התפעולי קרסו מ-18% ל-1.3% בלבד.

ההכנסות גדלו רק 2.7% בשנה האחרונה, מה שמעיד על שוק חלש. המחיר הנוכחי של המניה הוא 118 דולר, וחזון האנליסטים הוא קנייה עם מטרת מחיר של 138.5 דולר (עלייה פוטנציאלית של 17.4%).

הסיכון הראשי הוא שהחברה עדיין לא חזרה לרמות רווחיות בריאות. ההזדמנות טמונה בכך שאם הביקוש לטכנולוגיית לייזר יתח

רוצה לסחור במניה הזו? בחר ברוקר מתאים ופתח חשבון.

פתח חשבון ב-eToroסחר ב-Interactive Brokers
בחלק מהקישורים יש שותפות עסקית. אין תוספת מחיר לך.

המידע באתר זה הינו לצרכי לימוד בלבד ואינו מהווה ייעוץ השקעות, המלצה או הצעה לרכישה או מכירה של ניירות ערך. ביצועי עבר אינם מעידים על ביצועי עתיד. כל החלטת השקעה היא באחריות הקורא בלבד.