פופולרי:AAPL MSFT GOOGL AMZN NVDA META TSLA JPM

סקירת מניה · NYSEOWL

Blue Owl Capital Inc

הסקירה עודכנה: 11/08/2026 · המידע לצרכי לימוד בלבד, לא ייעוץ השקעות · הסקירה נכתבה בעזרת בינה מלאכותית

מחיר נוכחי$12.23נכון לסגירת המסחר האחרונה

שינוי יומי+4.98%לעומת יום המסחר הקודם

מחיר יעד ממוצע$12.93ממוצע תחזיות האנליסטים

מספר אנליסטים20עוקבים אחרי המניה

קנייה

7.5/10

ציון כללי

הנתונים מראים ש-Blue Owl Capital Inc מציגה עלייה בהכנסות (מ-2 ל-3 מיליארד דולר) לצד ירידה ברווח למניה (EPS) מ-0.20 ל-0.10 דולר, עם פער של 5.7% מול יעד-האנליסטים.

כמה לסמוך על הציון?אמון בינוני

אמון גבוה ✓בינוניאמון נמוך

מבוסס על 20 אנליסטים — 65% מהם ממליצים קנייה. ככל שיש יותר אנליסטים ופחות מחלוקת ביניהם, אפשר לסמוך יותר על הציון.

רוצה להבין את זה לעומק? כך קונים מניה בפועל, צעד אחר צעד

במבט אחד

אותות מהירים

הסימנים החשובים לסריקה בשלוש שניות. ההסבר המנומק לכל אחד נמצא בהמשך ("השור מול הדוב").

נקודות אור

✓ הכנסות +66% ב-3 שנים
✓ 65% מהאנליסטים בעד

דגלים אדומים

! רווחיות נמוכה (3%)

מה החברה עושה ואיך היא מרוויחה

Blue Owl Capital Inc היא חברת ניהול נכסים אלטרנטיביים (השקעות שאינן מניות ואג"ח רגילות, כמו הלוואות פרטיות לחברות ונדל"ן). בפשטות, החברה מנהלת כספים של משקיעים גדולים — מוסדות, קרנות פנסיה ואנשים אמידים — ומשקיעה אותם עבורם באפיקים כמו מתן אשראי לחברות שלא לוות מהבנקים, השקעות בנדל"ן והשקעה בחברות פרטיות.

מקור ההכנסה העיקרי של החברה הוא דמי ניהול — עמלה שהיא גובה כאחוז מסך הכספים שהיא מנהלת עבור לקוחותיה. הכנסה זו נוטה להיות חוזרת (מתקבלת שוב ושוב לאורך זמן) כל עוד הכסף נשאר תחת ניהולה. בנוסף, החברה עשויה לגבות דמי הצלחה — תשלום נוסף כשההשקעות מניבות תשואה מעל יעד מסוים, וזהו רכיב פחות יציב וחד-פעמי יותר.

הנתונים מראים הכנסה שנתית של כ-2.87 מיליארד דולר, לעומת כ-2.30 מיליארד בשנה הקודמת (עלייה של 25%). מנגד, הרווח הנקי עמד על כ-78.8 מיליון דולר לעומת כ-109.6 מיליון בשנה הקודמת (ירידה של 28.1%), והרווח למניה (EPS — הרווח המחולק למספר המניות) ירד מ-0.2 ל-0.1 דולר. שווי-השוק של החברה הוא כ-18 מיליארד דולר, נתון המשמש להקשר של סדר-הגודל שלה.

ניתוח AI בעברית

תובנות

מה שבולט במספרים, מוסבר בגובה-העיניים. כל תובנה מתארת את הנתונים — לא ממליצה לקנות או למכור.

לשים לב-50%ירידה ב-EPS

ירידה חדה ברווח למניה ב-2025

רווח למניה (EPS) של Blue Owl Capital Inc ירד מ-$0.20 ב-2024 ל-$0.10 ב-2025, חזרה לרמת 2023. זאת למרות שההכנסות עלו מ-2 מיליארד ל-3 מיליארד דולר באותה תקופה.

נתון: EPS ירד מ-$0.20 (2024) ל-$0.10 (2025); הכנסות עלו מ-$2B ל-$3B; רווח נקי ירד מ-$110M ל-$79M

←

מה זה אומר עליך: פער כזה בין צמיחת הכנסות לירידה ברווחיות נובע בדרך-כלל מעלייה בהוצאות תפעוליות, עלויות מימון גבוהות יותר, או שינויים חד-פעמיים. במקרה של Blue Owl — חברת השקעות אלטרנטיביות — הרווח הנקי ירד מ-110 מיליון ל-79 מיליון דולר למרות קפיצה של 50% בהכנסות, מה שמצביע על התרחבות יקרה או שינוי במבנה העלויות.

לשים לב2.7%מרווח רווח נקי

שחיקה משמעותית במרווח הרווח הנקי

מרווח הרווח הנקי (Net Margin) של Blue Owl Capital Inc ירד מ-4.8% ב-2024 ל-2.7% ב-2025 — ירידה של כמעט חצי. זוהי רמה נמוכה במיוחד עבור חברת ניהול נכסים, שבדרך-כלל נהנית ממרווחים גבוהים יותר.

נתון: Net Margin ירד מ-4.8% (2024) ל-2.7% (2025); רווח נקי $79M על הכנסות $3B

←

מה זה אומר עליך: מרווח נמוך כזה בחברת השקעות נובע בדרך-כלל מעלויות רכישה או אינטגרציה של עסקים חדשים, תשלומי ריבית גבוהים, או הוצאות תפעוליות שגדלו מהר יותר מההכנסות. ב-Blue Owl, ההכנסות קפצו 50% אך הרווח הנקי ירד, מה שמרמז על מבנה עלויות שהשתנה באופן דרמטי בשנה האחרונה.

לשים לב7.5פער מול היעד

פער של 6% בין המחיר ליעד האנליסטים

מחיר המניה הנוכחי של Blue Owl Capital Inc ($12.23) נמוך ב-5.4% ממחיר היעד הממוצע של האנליסטים ($12.93). 20 אנליסטים מכסים את המניה, כאשר 13 מהם ממליצים על קנייה חזקה או קנייה, ו-7 על החזקה.

נתון: מחיר נוכחי $12.23 מול יעד קונצנזוס $12.93; 13 מתוך 20 אנליסטים ממליצים Buy או Strong Buy; טווח יעדים $9.09-$21.00

←

מה זה אומר עליך: פער קטן כזה מצביע על כך שהשוק מתמחר את המניה קרוב לציפיות האנליסטים. טווח היעדים רחב מאוד — בין $9.09 ל-$21.00 — מה שמשקף חוסר וודאות לגבי יכולת Blue Owl לשפר את הרווחיות לאחר הירידה החדה ב-2025. העלייה של 4.98% היום מקרבת את המחיר ליעד הקונצנזוס.

חיובי+50%גידול בהכנסות

צמיחה של 50% בהכנסות ב-2025

ההכנסות של Blue Owl Capital Inc קפצו מ-2 מיליארד דולר ב-2024 ל-3 מיליארד דולר ב-2025 — צמיחה של 50% בשנה אחת. זוהי קפיצה משמעותית עבור חברת ניהול נכסים והשקעות אלטרנטיביות.

נתון: הכנסות עלו מ-$2B (2024) ל-$3B (2025), גידול של 50%

←

מה זה אומר עליך: צמיחה כזו בהכנסות נובעת בדרך-כלל מגיוס נכסים חדשים לניהול, רכישות של פלטפורמות השקעה, או עלייה בדמי ניהול וביצועים. ב-Blue Owl, הצמיחה המהירה לא התורגמה לרווחיות מקבילה — הרווח הנקי דווקא ירד — מה שמעיד על כך שההתרחבות באה במחיר גבוה של עלויות תפעול והשקעה.

שני הצדדים · הגרסה המנומקת

השור מול הדוב

שני הסיפורים שמספרים על המניה — בלי לקבוע מי צודק. ("שור" = מי שמאמין שתעלה, "דוב" = מי שחושש שתרד.)

↑ הטיעון לקנייה

צמיחה בהכנסות ההכנסות עלו ל-2.87 מיליארד דולר לעומת 2.30 מיליארד בשנה הקודמת, שינוי של 25.0%.
המלצות אנליסטים חיוביות מבין 20 אנליסטים, 5 מדרגים Strong Buy ו-8 מדרגים Buy, ללא המלצות מכירה כלל.
פער חיובי מול היעד מחיר המניה $12.23 נמצא בפער של 5.7% מתחת ליעד האנליסטים הממוצע של $12.93.

↓ הטיעון נגד

ירידה ברווח הנקי הרווח הנקי ירד ל-78.8 מיליון דולר לעומת 109.6 מיליון בשנה הקודמת, שינוי של 28.1%- .
ירידה ברווח למניה הרווח למניה (EPS – רווח נקי מחולק במספר המניות) ירד מ-0.2 ל-0.1, שינוי של 50.0%- .
פער מצומצם מול היעד הפער מול יעד האנליסטים עומד על 5.7% בלבד, נתון שמצמצם את המרווח מול המחיר הנוכחי.
פיזור המלצות מעורב 7 מתוך 20 האנליסטים מדרגים את המניה Hold, כלומר כשליש אינם ממליצים על קנייה.

הנתונים המלאים

הדאטה שמאחורי הפרשנות

כל המספרים הגולמיים שעליהם נשענת הסקירה — גרף, דעת אנליסטים ונתונים פיננסיים.

דעת המומחים

מה חושבים האנליסטים?

20 אנליסטים שעוקבים אחרי המניה — לאן הם חושבים שהמחיר הולך, ומה הם ממליצים.

ההמלצות עודכנו לאחרונה ב-08/2026

קונצנזוס$12.93

גבוה$21.00

חציון$11.73

נמוך$9.09

קנייה חזקה5

קנייה8

החזקה7

מכירה0

מכירה חזקה0

המספרים

נתונים פיננסיים

נתונים פיננסיים (3 שנים) הנתונים במיליוני $

מדד	FY2023	FY2024	FY2025
הכנסות	$1,731.6	$2,295.4	$2,870.2
רווח נקי	$54.3	$109.6	$78.8
רווח למניה (EPS)	$0.10	$0.20	$0.10
שיעור רווח נקי	+3.10%	+4.80%	+2.70%

הדוח שכבר פורסם

מה הראה הדוח האחרון

הנתונים מראים כי חברת Blue Owl Capital Inc הגדילה את ההכנסות (סך הכסף שנכנס מפעילות החברה) בכ-25%, מכ-2.3 מיליארד דולר לכ-2.87 מיliארד דולר.

עם זאת, הרווח הנקי (הכסף שנשאר אחרי כל ההוצאות) ירד בכ-28%, מכ-110 מיליון דולר לכ-79 מיליון דולר, והרווח למניה (EPS – חלק הרווח המיוחס לכל מניה) ירד מ-0.2 דולר ל-0.1 דולר.

כלומר, הנתונים מראים שהחברה מכרה יותר אך נותרה עם רווח קטן יותר, מה שמצביע על פער מול היעד ברמת הרווחיות למרות הגידול בהכנסות.

סיכום עובדתי ורטרוספקטיבי של הדוח שכבר פורסם.

סיכום

Blue Owl Capital Inc היא חברת ניהול נכסים גדולה המתמחה בהשקעות חלופיות (השקעות שאינן מניות או אגרות חוב רגילות). החברה מנהלת תיקי השקעות עבור קרנות פנסיה וקרנות עשירות ברחבי העולם.

בשנת 2025, הכנסות החברה עלו משמעותית ל-3 מיליארד דולר, בעלייה של 25% בהשוואה לשנה הקודמת. עם זאת, הנתונים מראים שרווח למניה (EPS) ירד בחדות — מ-$0.20 ב-2024 ל-$0.10 ב-2025, חזרה לרמת 2023. זה אומר שלמרות גדילת ההכנסות, הרווחיות למניה התכווצה משמעותית.

מחיר המניה כיום עומד על $12.23, וקונסנסוס אנליסטים (20 אנליסטים) מצביע על דירוג קנייה בממוצע. יעד המחיר הממוצע של האנליסטים הוא $12.93, המשקף פער של 5.7% מהמחיר הנוכחי.

המידע באתר זה הינו לצרכי לימוד בלבד ואינו מהווה ייעוץ השקעות, המלצה או הצעה לרכישה או מכירה של ניירות ערך. ביצועי עבר אינם מעידים על ביצועי עתיד. כל החלטת השקעה היא באחריות הקורא בלבד.

הסקירה נוצרה בעזרת בינה מלאכותית על בסיס נתוני שוק מ-Finnhub, ועלולה לכלול אי-דיוקים. אינה תחליף לבדיקה עצמאית.

לא מצאנו תוצאות