0.7%
דמי הניהול במסלול עומדים על 0.7% מהצבירה, בעוד התשואה מתחילת השנה שלילית ועומדת על 5.09%-.
המסלול גובה דמי ניהול גבוהים מהחציון בקטגוריה, ובמקביל מציג תשואה שלילית מתחילת השנה. השילוב הזה יוצר פער מוחשי מול קרנות השתלמות אחרות.
דמי ניהול
0.7%
מהצבירה
תשואה מתחילת השנה
-5.09%
יוני 2026
נכסי המסלול
45
מיליון ש"ח
-5.79%
מתחילת השנה המסלול השאיר לחוסך -5.79% אחרי דמי הניהול מהצבירה — נמוך מנטו-החציון של קרנות ההשתלמות ב-9.67 נקודות אחוז. נטו-החציון: 3.88%, מתוך 223 מסלולים.
מה זה אומר עליך
על צבירה של 300,000 ש"ח לאורך 20 שנה, דמי ניהול של 0.7% מתורגמים לעלות מצטברת של כ-42,000 ש"ח. זה סכום שיוצא מהחיסכון שלך גם בשנים שבהן המסלול מציג תשואה שלילית, כמו התשואה של 5.09%- מתחילת 2026. שווה להשוות את שני המספרים האלה למסלולים אחרים באותה קטגוריה.
מה מיוחד במסלול הזה
מדובר במסלול פסיבי של מור, שעוקב אחרי מדדי אג"ח. הכוונה היא שהמסלול לא מנסה לנצח את השוק אלא לשקף את התנהגות מדדי האג"ח שהוא עוקב אחריהם.
נכסי המסלול עומדים על 45 מיליון ש"ח, היקף קטן יחסית בקטגוריית קרנות ההשתלמות. דמי הניהול עומדים על 0.7% מהצבירה, לעומת חציון של 0.52% בקטגוריה (מתוך 223 מסלולים).
איך נראית התשואה
מתחילת 2026 המסלול מציג תשואה של 5.09%-, בעוד חציון קרנות ההשתלמות באותה תקופה עומד על 4.39% חיובי (מתוך 231 מסלולים). זהו פער משמעותי בכיוונים הפוכים.
התשואה החודשית האחרונה עומדת על 6.08% חיובי, אבל היא לא מבטלת את התשואה השלילית המצטברת מתחילת השנה. חשוב לזכור שתשואות חודשיות נוטות להשתנות בחדות.
| מדד | ערך |
|---|---|
| דמי ניהול מהצבירה | 0.7% |
| תשואה חודשית | 6.08% |
| תשואה מתחילת השנה | -5.09% |
| נכסי המסלול | 45 מיליון ש"ח |
מסלולים דומים — מי מוביל בנטו לחוסך
| מסלול | נטו לחוסך | תשואה מתחילת השנה | דמי ניהול מהצבירה |
|---|---|---|---|
| אינפיניטי השתלמות עוקב מדדי מניות | 25.45% | 26.07% | 0.62% |
| אנליסט מסלולית – קרן השתלמות עוקב מדדי מניות | 18.77% | 19.39% | 0.62% |
| מיטב השתלמות עוקב מדדי מניות | 14.84% | 15.4% | 0.56% |
| אומגה קרן השתלמות מסלול עוקב מדדי מניות | 14.39% | 14.85% | 0.46% |
| אלטשולר שחם השתלמות עוקב מדדי מניות | 14.19% | 14.78% | 0.59% |
| מור קרן השתלמות לשכירים ולעצמאים עוקבי מדדים עוקב מדדי אג"ח — המסלול שבעמוד הזה | -5.79% | -5.09% | 0.7% |
שאלות ותשובות
למה דמי הניהול גבוהים מהחציון?
דמי הניהול במסלול עומדים על 0.7% מהצבירה, לעומת חציון של 0.52% בקטגוריית קרנות ההשתלמות. הפער הזה מצטבר לאורך שנים ומתבטא בעלות אמיתית לחוסך.
מה המשמעות של תשואה שלילית מתחילת השנה?
תשואה של 5.09%- מתחילת השנה משקפת ירידה בערך החיסכון בתקופה הזו. במסלול עוקב מדדי אג"ח, זה בדרך כלל תוצאה של ירידות במדדים שהמסלול עוקב אחריהם.
האם זה מסלול טוב בשבילי?
אין תשובה אחת לשאלה הזו. שווה להשוות את דמי הניהול (0.7%) ואת התשואה מתחילת השנה (5.09%-) לחציון הקטגוריה (0.52% ו-4.39% בהתאמה), ולבדוק אם המסלול מתאים לאופק החיסכון ולרמת הסיכון שאתה מוכן לקחת.
איך חושב המספר
הנתונים נלקחו מגמל-נט של רשות שוק ההון (data.gov.il), נכון ליוני 2026. חציון דמי הניהול חושב על פני 223 מסלולים בקטגוריית קרנות ההשתלמות, וחציון התשואה מתחילת השנה על פני 231 מסלולים. עלות דמי הניהול ל-20 שנה מחושבת על בסיס צבירה קבועה של 300,000 ש"ח ודמי ניהול של 0.7% בשנה.
המידע בעמוד זה הוא מידע כללי המבוסס על נתונים ציבוריים, ואינו ייעוץ פנסיוני, ייעוץ השקעות או תחליף לייעוץ אישי.
מקורות
- רשות שוק ההון — גמל-נט (data.gov.il) · הנתונים נמשכו ב-2026-08-05