פופולרי:AAPL MSFT GOOGL AMZN NVDA META TSLA JPM

סקירת מניה · NYSEWMS

Advanced Drainage Systems Inc

הסקירה עודכנה: 12/08/2026 · המידע לצרכי לימוד בלבד, לא ייעוץ השקעות · הסקירה נכתבה בעזרת בינה מלאכותית

מחיר נוכחי$143.65נכון לסגירת המסחר האחרונה

שינוי יומי+1.40%לעומת יום המסחר הקודם

מחיר יעד ממוצע$186.52ממוצע תחזיות האנליסטים

מספר אנליסטים16עוקבים אחרי המניה

קנייה

8.4/10

ציון כללי

הנתונים מראים כי ב-Advanced Drainage Systems Inc קיים פער של 29.8% מול יעד-האנליסטים, אך במקביל מרווח הרווח התפעולי (Operating Margin) ירד מ-25.5% ל-20.3% וה-EPS (רווח למניה) מ-6.45$ ל-5.44$.

כמה לסמוך על הציון?אמון גבוה

אמון גבוה ✓בינוניאמון נמוך

מבוסס על 16 אנליסטים — 94% מהם ממליצים קנייה. ככל שיש יותר אנליסטים ופחות מחלוקת ביניהם, אפשר לסמוך יותר על הציון.

רוצה להבין את זה לעומק? כך קונים מניה בפועל, צעד אחר צעד

במבט אחד

אותות מהירים

הסימנים החשובים לסריקה בשלוש שניות. ההסבר המנומק לכל אחד נמצא בהמשך ("השור מול הדוב").

נקודות אור

✓ הכנסות +6% ב-3 שנים
✓ 94% מהאנליסטים בעד

דגלים אדומים

מה החברה עושה ואיך היא מרוויחה

ההכנסות של החברה מגיעות בעיקר ממכירת המוצרים הפיזיים שהיא מייצרת. מדובר במודל הכנסה שמבוסס על מכירות חוזרות ללקוחות בתחום הבנייה והתשתיות, כלומר הכנסה שתלויה בהיקף הפרויקטים והבנייה בשוק. ככל שיש יותר פעילות בנייה, כך גדל הביקוש למוצרי הניקוז שלה. הרווחיות נובעת מהפער בין עלות ייצור המוצרים למחיר מכירתם.

הנתונים מראים כי ההכנסה השנתית של החברה עומדת על כ-3.05 מיליארד דולר, לעומת כ-2.90 מיליארד דולר בשנה הקודמת (שינוי של 5.0%). הרווח הנקי הסתכם בכ-426 מיליון דולר, ירידה של 5.3% לעומת השנה הקודמת, והרווח למניה (EPS — הרווח המחולק למספר המניות) עמד על 5.44 דולר לעומת 5.76 דולר. שווי-השוק של החברה הוא כ-11 מיליארד דולר.

ניתוח AI בעברית

תובנות

מה שבולט במספרים, מוסבר בגובה-העיניים. כל תובנה מתארת את הנתונים — לא ממליצה לקנות או למכור.

לשים לב-5.2%שחיקת מרווח תפעולי

ירידה עקבית ברווחיות התפעולית

מרווח הרווח התפעולי (Operating Margin) של Advanced Drainage Systems ירד מ-25.5% ב-2024 ל-20.3% ב-2026 — ירידה של 5.2 נקודות אחוז. גם הרווח הנקי למניה (EPS) ירד מ-6.45$ ל-5.44$ באותה תקופה, למרות שההכנסות נשארו יציבות סביב 3 מיליארד דולר.

נתון: Operating Margin: 25.5% (FY2024) → 22.6% (FY2025) → 20.3% (FY2026); EPS: $6.45 → $5.76 → $5.44

←

מה זה אומר עליך: שחיקה כזו במרווחים בדרך-כלל נובעת מעליית עלויות תפעול או לחץ תחרותי על התמחור. במקרה של WMS, הירידה מתרחשת על רקע הכנסות יציבות, מה שמצביע על בעיה מבנית בניהול העלויות. שיפור ידרוש צמצום הוצאות או העלאת מחירים.

חיובי8.4פער מול היעד

פער גדול בין מחיר השוק ליעד האנליסטים

המחיר הנוכחי של 143.65$ נמוך ב-29.8% מיעד הקונצנזוס של 186.52$, וב-33.3% מהיעד החציוני (183.6$). כל 16 האנליסטים ממליצים על קנייה או קנייה חזקה, ללא אף המלצת מכירה.

נתון: מחיר נוכחי $143.65 מול יעד קונצנזוס $186.52; 15 מתוך 16 אנליסטים בהמלצת Strong Buy/Buy

←

מה זה אומר עליך: פער כזה נובע בדרך-כלל מחוסר אמון של השוק בהשגת התחזיות או מחששות מאקרו שהאנליסטים מתעלמים מהם. ב-WMS, הפער מתרחש על רקע ירידה ברווחיות בשנתיים האחרונות, מה שעשוי להסביר את הזהירות. סגירת הפער תדרוש עצירת שחיקת המרווחים או הפתעה חיובית בביצועים.

ניטרלי3 מיליארדהכנסות שנתיות

יציבות בהכנסות למרות אתגרי הרווחיות

ההכנסות של Advanced Drainage Systems נשארו יציבות סביב 3 מיליארד דולר בשלוש השנים האחרונות (2024-2026), מה שמעיד על ביקוש עמיד למוצרי החברה בתחום מערכות הניקוז.

נתון: הכנסות: $3.0B (FY2024), $3.0B (FY2025), $3.0B (FY2026)

←

מה זה אומר עליך: יציבות בהכנסות על רקע שחיקת מרווחים מצביעה על כך שהבעיה אינה בביקוש אלא בצד העלויות. ב-WMS זה בולט במיוחד כשההכנסות נשארות ב-3 מיליארד בדיוק בכל שנה, בעוד הרווח הנקי יורד מ-510 מיליון ל-426 מיליון. שיפור יגיע רק מייעול תפעולי או שינוי במבנה העלויות.

ניטרלי38.3%מרווח גולמי

מרווח רווח גולמי יציב יחסית

מרווח הרווח הגולמי (Gross Margin) ירד מ-39.9% ב-2024 ל-37.7% ב-2025, אך התאושש ל-38.3% ב-2026. הירידה הכוללת של 1.6 נקודות אחוז קטנה יחסית לירידה החדה במרווח התפעולי.

נתון: Gross Margin: 39.9% (FY2024) → 37.7% (FY2025) → 38.3% (FY2026)

←

מה זה אומר עליך: כאשר מרווח גולמי נשאר יציב אך מרווח תפעולי יורד בחדות, הבעיה נמצאת בהוצאות המכירה, הניהול והפיתוח (SG&A). ב-WMS, הפער בין 1.6 נקודות ירידה במרווח הגולמי ל-5.2 נקודות במרווח התפעולי מצביע על עלייה בהוצאות התפעוליות שאינן קשורות ישירות לייצור.

שני הצדדים · הגרסה המנומקת

השור מול הדוב

שני הסיפורים שמספרים על המניה — בלי לקבוע מי צודק. ("שור" = מי שמאמין שתעלה, "דוב" = מי שחושש שתרד.)

↑ הטיעון לקנייה

קונצנזוס אנליסטים חיובי הנתונים מראים 16 המלצות קנייה (6 Strong Buy ו-9 Buy) מול המלצת Hold אחת בלבד ואפס המלצות מכירה.
פער מול היעד מחיר המניה $143.65 מציג פער של 29.8% מול יעד-האנליסטים הממוצע $186.52.
צמיחה בהכנסות ההכנסות עלו ל-3,050,376,000 דולר לעומת 2,904,245,000 בשנה הקודמת, שינוי של 5.0%.

↓ הטיעון נגד

ירידה ברווח הנקי הרווח הנקי ירד ל-426,465,000 דולר לעומת 450,172,000 בשנה הקודמת, שינוי של 5.3%-.
ירידה ברווח למניה הרווח למניה (EPS – רווח המחולק למספר המניות) ירד ל-5.44 לעומת 5.76 בשנה הקודמת, שינוי של 5.6%-.
ירידה ברווח התפעולי הרווח התפעולי (רווח מהפעילות העסקית לפני מימון ומיסים) ירד ל-619,202,000 דולר לעומת 657,436,000, שינוי של 5.8%-.
פער בין צמיחת ההכנסות לרווחיות הנתונים מראים כי למרות עליית ההכנסות ב-5.0%, כל מדדי הרווחיות ירדו בשנה זו.

הנתונים המלאים

הדאטה שמאחורי הפרשנות

כל המספרים הגולמיים שעליהם נשענת הסקירה — גרף, דעת אנליסטים ונתונים פיננסיים.

דעת המומחים

מה חושבים האנליסטים?

16 אנליסטים שעוקבים אחרי המניה — לאן הם חושבים שהמחיר הולך, ומה הם ממליצים.

ההמלצות עודכנו לאחרונה ב-08/2026

קונצנזוס$186.52

גבוה$215.25

חציון$183.60

נמוך$166.65

קנייה חזקה6

קנייה9

החזקה1

מכירה0

מכירה חזקה0

המספרים

נתונים פיננסיים

נתונים פיננסיים (3 שנים) הנתונים במיליוני $

מדד	FY2024	FY2025	FY2026
הכנסות	$2,874.5	$2,904.2	$3,050.4
רווח נקי	$509.9	$450.2	$426.5
רווח גולמי	$1,145.9	$1,094.2	$1,167.4
רווח תפעולי	$732.1	$657.4	$619.2
רווח למניה (EPS)	$6.45	$5.76	$5.44
שיעור רווח גולמי	+39.90%	+37.70%	+38.30%
שיעור רווח תפעולי	+25.50%	+22.60%	+20.30%
שיעור רווח נקי	+17.70%	+15.50%	+14.00%

הדוח שכבר פורסם

מה הראה הדוח האחרון

הנתונים של Advanced Drainage Systems Inc מראים כי ההכנסות (סך הכסף שנכנס ממכירות) עלו בכ-5% והגיעו לכ-3.05 מיליארד דולר, לעומת כ-2.9 מיליארד דולר בתקופה הקודמת.

לעומת זאת, הרווח הנקי (מה שנשאר אחרי כל ההוצאות) ירד בכ-5.3% לכ-426 מיליון דולר, והרווח התפעולי (הרווח מהפעילות השוטפת) ירד בכ-5.8% לכ-619 מיליון דולר.

הרווח למניה (EPS — הרווח שמיוחס לכל מניה) ירד בכ-5.6% ועמד על 5.44 דולר, לעומת 5.76 דולר קודם לכן. כלומר, הכנסות החברה גדלו, אך הרווחים שלה קטנו.

סיכום עובדתי ורטרוספקטיבי של הדוח שכבר פורסם.

סיכום

Advanced Drainage Systems Inc (WMS) היא חברה אמריקאית המייצרת מערכות ניקוז מתקדמות לשימוש בבנייה ותשתיות. המניה נסחרת כיום ב-143.65 דולר, וקיבלה היום עלייה של 1.4%.

ההכנסות של החברה נשארות יציבות סביב 3 מיליארד דולר, עם גדילה של 5% בשנה האחרונה. עם זאת, הנתונים מראים שהרווחיות התפעולית של החברה בירידה עקבית — מרווח הרווח התפעולי (אחוז מההכנסות שנשאר כרווח לפני מיסים) ירד מ-25.5% ב-2024 ל-20.3% בשנת 2026, ירידה של 5.2 נקודות אחוז. גם הרווח הנקי למניה (EPS) ירד מ-6.45 דולר ל-5.44 דולר באותה תקופה.

16 אנליסטים כיסו את המניה בהסכמה כללית של קנייה. יעד המחיר הממוצע של האנליסטים הוא 186.52 דולר, המשקף פער של 29.8% מול המחיר הנוכחי.

הסיכון המרכזי הוא הדחיקה המתמשכת של מרווחי רווח, אשר עלולה להמשיך אם עלויות הייצור או הלוגיסטיקה לא יירדו. ההזדמנות טמונה בכך שאם החברה תצליח לשמור על הכנסות יציבות תוך שיפור יעילות, הרווחיות עלולה להתאושש.

המידע באתר זה הינו לצרכי לימוד בלבד ואינו מהווה ייעוץ השקעות, המלצה או הצעה לרכישה או מכירה של ניירות ערך. ביצועי עבר אינם מעידים על ביצועי עתיד. כל החלטת השקעה היא באחריות הקורא בלבד.

הסקירה נוצרה בעזרת בינה מלאכותית על בסיס נתוני שוק מ-Finnhub, ועלולה לכלול אי-דיוקים. אינה תחליף לבדיקה עצמאית.

לא מצאנו תוצאות