0.56%
דמי הניהול במגדל השתלמות מסלול אשראי ואג'ח עומדים על 0.56% מהצבירה, מול חציון של 0.52% בקטגוריה.
המסלול גובה דמי ניהול מעט מעל חציון קרנות ההשתלמות, ומציג תשואה מתחילת השנה של 2.69% לעומת חציון של 4.39%. השילוב הזה הוא בדיוק מה שהופך את ההשוואה למעניינת עבור חוסך שמסתכל קדימה על 20 שנה.
דמי ניהול
0.56%
מהצבירה
תשואה מתחילת השנה
2.69%
יוני 2026
נכסי המסלול
467
מיליון ש"ח
2.13%
מתחילת השנה המסלול השאיר לחוסך 2.13% אחרי דמי הניהול מהצבירה — נמוך מנטו-החציון של קרנות ההשתלמות ב-1.75 נקודות אחוז. נטו-החציון: 3.88%, מתוך 223 מסלולים.
מה זה אומר עליך
על צבירה קבועה של 300,000 ש'ח, דמי ניהול של 0.56% מסתכמים ב-1,680 ש'ח בשנה, וב-33,600 ש'ח על פני 20 שנה. זה הסכום שיוצא מהחיסכון שלך רק בגלל דמי הניהול, לפני שדיברנו על תשואה. כשמסתכלים על זה יחד עם פער של כ-1.7 נקודות אחוז מתחת לחציון בתשואה מתחילת השנה, זה מסביר למה כדאי לבחון את המסלול הזה מול חלופות באותה קטגוריה.
מה יש במסלול הזה
מגדל השתלמות מסלול אשראי ואג'ח מנוהל בידי מגדל מקפת קרנות פנסיה וקופות גמל, ומחזיק כיום נכסים בהיקף של 467 מיליון ש'ח. דמי הניהול מהצבירה עומדים על 0.56%.
בתשואות, המסלול הציג 0.54% בחודש האחרון, 2.69% מתחילת 2026, 18.2% בשלוש השנים האחרונות ו-14.8% בחמש השנים האחרונות.
איך זה נראה מול הקטגוריה
חציון דמי הניהול בקרנות ההשתלמות עומד על 0.52% (מתוך 223 מסלולים), והמסלול הזה גובה 0.56%. חציון התשואה מתחילת השנה בקטגוריה עומד על 4.39% (מתוך 231 מסלולים), והמסלול הזה הניב 2.69%.
זו קטגוריה שמרנית יחסית, שמבוססת על אג'ח ואשראי, ולכן ההשוואה הרלוונטית היא בתוך הקטגוריה עצמה — לא מול מסלולים מנייתיים שמתנהגים אחרת.
| מדד | ערך |
|---|---|
| דמי ניהול מהצבירה | 0.56% |
| תשואה חודשית | 0.54% |
| תשואה מתחילת השנה | 2.69% |
| תשואה שלוש שנים | 18.2% |
| תשואה חמש שנים | 14.8% |
| נכסי המסלול | 467 מיליון ש"ח |
מסלולים דומים — מי מוביל בנטו לחוסך
| מסלול | נטו לחוסך | תשואה מתחילת השנה | דמי ניהול מהצבירה |
|---|---|---|---|
| אינפיניטי השתלמות עוקב מדדי מניות | 25.45% | 26.07% | 0.62% |
| אנליסט מסלולית – קרן השתלמות עוקב מדדי מניות | 18.77% | 19.39% | 0.62% |
| מיטב השתלמות עוקב מדדי מניות | 14.84% | 15.4% | 0.56% |
| אומגה קרן השתלמות מסלול עוקב מדדי מניות | 14.39% | 14.85% | 0.46% |
| אלטשולר שחם השתלמות עוקב מדדי מניות | 14.19% | 14.78% | 0.59% |
| מגדל השתלמות מסלול אשראי ואג"ח — המסלול שבעמוד הזה | 2.13% | 2.69% | 0.56% |
שאלות ותשובות
למה דמי הניהול חשובים גם כשהם נראים קטנים?
דמי ניהול של 0.56% נגבים בכל שנה מהצבירה כולה. על צבירה של 300,000 ש'ח מדובר ב-1,680 ש'ח בשנה, וב-33,600 ש'ח על פני 20 שנה — סכום שיורד מהחיסכון בלי קשר לתשואה.
מה ההבדל בין תשואה מתחילת השנה לתשואה ל-3 ו-5 שנים?
התשואה מתחילת השנה (2.69%) משקפת חלון קצר של חודשים בודדים, בעוד שתשואה של 18.2% לשלוש שנים ו-14.8% לחמש שנים משקפות תקופות ארוכות יותר. בחיסכון ארוך טווח, נהוג להסתכל על החלונות הארוכים ולא רק על החודשים האחרונים.
האם זה מסלול טוב בשבילי?
אין כאן תשובה אחת. כדאי לבדוק את דמי הניהול שלך מול חציון הקטגוריה (0.52%), להשוות את התשואה מתחילת השנה (2.69%) ואת התשואות לשלוש וחמש שנים (18.2% ו-14.8%) מול מסלולים דומים בקטגוריית קרנות ההשתלמות, ולוודא שרמת הסיכון של מסלול אשראי ואג'ח מתאימה לאופק החיסכון שלך.
איך חושב המספר
הנתונים נלקחו מרשות שוק ההון — גמל-נט (data.gov.il), עבור התקופה יוני 2026. חציון דמי הניהול חושב על פני 223 מסלולים בקטגוריית קרנות ההשתלמות, וחציון התשואה מתחילת השנה חושב על פני 231 מסלולים באותה קטגוריה. עלות דמי הניהול לטווח ארוך מחושבת בהנחת צבירה קבועה של 300,000 ש'ח למשך 20 שנה.
המידע בעמוד זה הוא מידע כללי המבוסס על נתונים ציבוריים, ואינו ייעוץ פנסיוני, ייעוץ השקעות או תחליף לייעוץ אישי.
מקורות
- רשות שוק ההון — גמל-נט (data.gov.il) · הנתונים נמשכו ב-2026-08-05